中国工商银行负债业务

第一篇：中国工商银行负债业务

商业银行第三章 银行负债业务经营

第三章

银行负债业务经营

第一节 商业银行存款业务管理

一、商业银行存款业务分类管理

(一)银行存款业务分类管理的必要性

因为银行存款是商业银行最主要的资金来源(90%以上)，同时不同性质的银行存款对银行具有不同的经济意义。

注：

银行资金来源=银行资本+银行存款+其他负债

其他负债=短期借款+长期借款

(二)传统的银行存款业务

1、传统的银行存款构成

传统的银行存款=活期存款+定期存款+储蓄存款+其他存款

注：其他存款是指存款人事先与银行有特殊约定的银行存款，例如通知存款、定活两便存款与同业存款等。

2、活期存款的基本性质与特点

3、定期存款的基本性质与特点

注：

活期存款与定期存款构成了商业银行最主要的负债业务(其中又以活期存款最为重要)。

(三)新型的银行存款业务(存款工具创新业务)

1、存款业务创新的必要性

因为随着信用经济的发展，银行同业之间的市场竞争日趋激烈化，国家金融管理当局对于金融的控制(特别是对以传统方式吸收存款的限制)日趋严格化。为了大量的与有效的吸收银行存款，客观上要求商业银行根据金融创新理论与市场对存款账户多样化的需求，设立一系列灵活方便并支付利息的各种存款账户，让存款人可以在比较多的选择下实现他对存款安全、流动与盈利的要求，从而实现商业银行的经营目标。

2、存款业务创新的经济意义

可以通过满足市场需求的方式来获得稳定的与大量的资金来源，同时利用银行服务来扩大银行与市场或者客户的信用联系而争取到更多的市场资源与业务发展空间。

3、常见的新型的银行存款账户

大额可转让定期存单，可转让支付命令账户，自动转账服务账户，电话转账服务账户，超级可转让支付命令账户，货币市场互助基金账户，货币市场存款账户，个人退休金账户，股金提款单账户，协定账户，小储蓄者存款单账户，自动延期定期存款账户，养老金定期存款账户，存本取息储蓄存款账户，购房储蓄存款账户，优利自由储蓄存款账户等。

二、银行存款组织管理

(一)银行存款的资金来源

第一，企业的货币资本。

第二，企业资本循环与周转过程中分离出来而暂时闲置的货币资本。 第三，社会各阶层的货币收入与积蓄。

第四，其他资金来源。例如尚未进入生产流通领域的社会游离资金、银行代理国家金库业务而流入银行的资金、外国政府与金融机构的存款等。

(二)制约银行存款规模与结构的基本因素

存款利率、银行服务质量、银行贷款便利、银行存款类型、银行经营规模、银行信誉与形象、国民经济运行状况、国家货币政策等。

(三)银行存款组织管理策略

1、安全保障策略

2、优质服务策略

3、产品创新策略

4、存取自由策略

5、凭证流通策略

三、银行存款成本管理

(一) 银行存款成本构成

银行存款成本=利息支出+非利息支出。

其中：利息支出是指银行按照存款契约规定的利率，以利息的形式付给存款人的银行支出。

非利息支出(又称营业支出)是指除了利息支出以外，银行为了吸收存款而以费用的形式支出的其他银行支出。常见的费用支出包括劳务费、设备费、折旧费、广告费、办公费、差旅费与服务费等。

(二) 银行存款与存款成本的关系

1、存款总量与存款成本的关系——并非正相关关系。

银行实际经营管理中必然会出现以下的基本组合：

第一，同向组合模式，即存款总量增长，存款成本随之上升;

第二，逆向组合模式，即存款总量增长，存款成本反而下降;

第三，总量单向变化模式，即存款总量不变，成本不变;

第四，成本单向变化模式，即存款总量不变，成本增加。

2、存款结构与存款成本的关系——银行存款期限的长短决定银行利息支出的多

少;而银行非利息支出却正好相反，期限越短，非利息支出越多。

在考虑银行中间业务有效经营管理因素的条件下，只要把成本管理纳入银行整体经营管理并保持合理的银行存款结构，同样有可能减少或者降低营业支出。

(三) 银行存款成本管理的重点

1、关于利息支出

第一，在相同的利率条件下如何能够更多的吸收存款或者在同等的存款规模条件下如何能够减少利息支出。

第二，怎样对银行存款成本进行计算、分析与预测，同时把成本控制纳入银行整体的经营管理中去。

2、关于非利息支出

银行存款成本管理的重点是如何减少或者降低营业支出。

(四) 控制与降低银行存款成本基本途径

1、扩大存款总量，降低存款单位固定成本。

所谓固定成本是指在银行存款总成本中不会随着银行存款业务量增减而增减的部分，它主要包括折旧提取、工资支出与营业费用等。

固定成本的基本特点是：在一定时期内，银行的固定成本总数是不变的，

但单位固定成本却是可变的。

2、调整存款结构，降低存款变动成本总数。

所谓变动成本是指在银行存款总成本中会随着银行存款业务量增减而增减的部分，它主要包括银行的利息支出。

变动成本的基本特点是：在一定时期内，银行的变动成本总数是可变的，但单位变动成本却是不变的。

(五) 银行存款成本的分析与测定

1、银行存款成本分析与测定的经济意义在于：一家银行在一定时期内能否达到

并保持最低的存款成本水平，它反映的是该银行的经营管理水平与市场竞争能力。银行存款成本的具体测定与控制，实际上是银行确定可用资金数量与保持盈利性资产收益水平的主要依据。银行存款成本的增减变化在一定程度上决定着银行资产负债的风险程度。

2、常用的银行存款成本概念

(1)资金成本，它是指银行吸收存款的利息支出与非利息支出的总和。 (2)可用资金成本，它是指银行可用资金应该负担的全部成本。

(3)相关成本，它是指影响银行吸收存款的相关因素作用而有可能产生的银行

支出。

(4)加权平均成本，它是指在所有银行存款中每一单位存款的平均成本。 (5)边际存款成本，它是指银行达到一定存款规模以后再增加每一单位存款所

要增加的经营成本。

注：对于银行存款成本分析与测定所涉及的有关银行存款成本，通常都有理想数值或者经验数据供银行参照或者比较。

四、银行存款风险管理(补充)

(一) 银行存款流动风险

如果不能及时与足额的满足存款人提取现金的要求，银行就会丧失信誉直至丧失作为信用中介的基本条件。

(二) 银行存款规模风险

银行存款越多，银行存款成本与管理负担就越大;如果银行盈利性资产的收益不能消化银行成本支出，结果是必然导致银行经营亏损并陷入困难境地。

(三) 银行存款利率风险

市场利率的波动有可能扩大“利差”，但也有可能进一步缩小“利差”;如果“利差”缩小，银行就难以吸收存款或造成经济损失。

(四) 银行存款其他风险

第一，信贷风险

它是指受银行存款高成本的间接影响而产生的信贷风险。这种间接影响主要表现在比较高的银行存款成本会使存款人对于银行是否有能力按时与足额的清偿债务产生怀疑;这很有可能刺激银行去承担更高的信贷风险来保证银行的盈利水平。因此，比较高的银行存款成本会间接的增加银行的信贷风险。 第二，资本风险

它是指因银行存款规模过大而导致银行财务杠杆效应提高，使银行资产负债的经营风险增大，从而造成银行资本被不断的挪用、侵蚀或者损失的风险。产生资本风险的可能性是非常大的。因为银行资本的成本总是要高于银行存款成本的，所以银行在利润的推动下往往会倾向于扩大银行存款来降低银行经营总成本。

第三，网络风险

它是指经营银行存款业务的电子网络因遭遇故障、黑客攻击或者网络犯罪等影响而造成数据资源损失或者存款人的信息与存款丢失的风险。

第二节 商业银行短期借款业务管理

一、商业银行短期借入资金构成

短期借款=同业借款+向中央银行借款+出售贷款或者商业票据+占用资金

其中：

同业借款=同业拆借+抵押借款+转贴现

向中央银行借款=再贴现+再贷款

出售贷款或者商业票据=出售贷款+出售商业票据

占用资金=同业拆款+临时占用资金

注：

出售贷款是指以付现的方式或者购回合同的方式将贷款出售给其他银行而获得短期资金。

出售商业票据是指某银行的持股公司先出售商业票据，再用出售商业票据所获得的资金购买该银行已发放在外的贷款，该银行通过出售贷款的形式而获得短期周转资金或者新的信贷资金。

同业拆款是指银行在同业往来过程中临时占用的同业资金。

临时占用资金即通常所说的临时占用款或者应付款项。

二、商业银行短期借入资金的经济意义

1、可以满足银行对于临时性周转资金的需要

2、可以在一定程度上提高银行资金的管理效率

3、可以为银行扩大经营规模提供新的资金来源——非存款性资金来源

三、商业银行短期借入资金的基本特性

1、债务清偿要求在时间与数量上是十分明确的。

2、只能用于银行资金头寸的调剂而绝对不能用于银行的盈利性资产。 3、在客观上会遭遇比较高的利率风险。

四、商业银行短期借入资金管理

1、保持银行短期借入资金规模的适度性。

由于银行短期借入资金不能用于银行的盈利性资产，同时它的营运成本也比较高，因此必须保持银行短期借入资金规模的适度性。

2、保持银行短期借入资金结构的合理性。

由于银行短期借入资金的种类很多并且它们的性质与特征也不完全一致。 3、保证利用银行短期借入资金时机选择的准确性。

银行借入短期资金的主要目的是为了解决银行临时性周转资金不足的困难，因此银行必须根据债务清偿与资金周转的具体情况来决定是否利用或者在多大程度上利用银行短期借入资金。

第三节 商业银行长期借款业务管理

一、商业银行长期借入资金构成

长期借款=金融债券

金融债券=一般金融债券+国际金融债券+资本金融债券

1、一般金融债券主要包括以下几种类型：

第一， 担保债券与信用债券。

第二， 固定利率债券与浮动利率债券。

第三， 普通金融债券、累进利率债券与贴现金融债券。

第四， 附息金融债券与还本付息金融债券。

2、国际金融债券主要包括以下几种类型：

第一，外国金融债券，它是指发行者在外国金融市场上以当地货币标值发行的金融债券。

第二，欧洲金融债券，它是指发行者在外国金融市场上以本国货币标值发行的金融债券。

第三，平行金融债券，它是指发行者在几个国家同时发行权益相同并以当地货币标值发行的金融债券。

3、资本金融债券主要包括：资本期票与资本债券。

二、商业银行长期借入资金的经济意义

1、可以满足银行扩大资金来源的需要

2、可以保证银行高效的筹集与利用资金

3、可以有效拓宽银行长期与稳定的负债渠道

三、金融债券与银行存款的区别

1、银行筹集资金的取向不同(特殊用途与全面用途)

2、银行负债的性质不同(主动性负债与被动性负债)

3、银行资金的筹集效率不同

4、银行负债的流通性不同

四、发行金融债券的局限性

1、过度发行资本性金融债券会削弱银行的信誉程度与抵抗经营风险的能力，因

为债务型资本毕竟不是所有权资本。

2、过度发行一般性金融债券必然对银行的成本负担能力和保持一定的盈利水平

造成严峻的挑战。因为一般性金融债券的成本相对比较高。

3、资金的高成本性与其高盈利性、高风险性是相互关联的。

4、金融管理当局的监管与限制，尤其是国际性金融债券的发行，它在条件、利

率、期限与数量等方面会受到债券发行地金融管理当局的严格管制。

五、金融债券发行的经营管理基本环节(自学)

发行申报、发行机构、信用评级、发行数额、运用范围、发行价格、发行费用、发行操作。

复习指导

重要概念：资金成本;固定成本;变动成本;银行存款规模风险。

思考题：

1、银行存款与存款成本的关系。

2、商业银行存款业务经营有哪些风险?

第二篇：第三章商业银行负债业务练习

一、名词解释：

1、 负债业务

2、储蓄存款

3、同业拆借

4、 可用资金成本

二、单项选择题

1、以下哪种业务为银行被动型负债业务(B)

A 贷款B 存款C 向中央银行借款D 向商业银行借款

2、自动转账服务要求客户在银行账户开立两个账户：(A)

A储蓄账户和活期存款账户

B储蓄账户和定期存款账户

C活期存款账户和定期存款账户

D储蓄账户和投资账户

3、大额可转让定期存单这是定期存款的创新品种，由哪家银行于1961年首创：( D )

A.大通银行B.富士银行

C.美洲银行D.美国花旗

4、养老金储蓄、教育账户、假期账户.宠物账户等等属于哪类存款创新工具：(B)

A.投资账户B.特种储蓄存款

C.个人退休金账户D.自动转账服务

5. 在银行存储时间长、支取频率小，具有投资的性质并且是银行最稳定的外界资金来源的存款是(A )。

A.储蓄存款B.定期存款C.支票D.活期存款

6. 商业银行，维持日常性资金周转，解决短期资金余缺、调剂法定准备头寸而相互融通资金的重要方式是( A )。

A.同业拆借B.再贴现C.再贷款D.回购协议

7. 为弥补银行资本不足而发行的介于存款负债和股票资本之间的一种债务是()。

A.国际债券B.国内债券C.资本性债券D.一般性债券

三、多项选择题

1、负债业务是商业银行资产业务与中间业务开展的基础与前提，对商业银行的经营具有重要意义。具体有：(ABCDE)

A.负债业务是商业银行吸收资金的主要来源，是银行开展经营活动的先决条件

B.负债业务是商业银行生存发展的基础

C.负债业务是银行同社会各界联系的主要渠道

D.负债业务量构成了社会流通中的货币量，银行负债是保持银行流动性的手段E、可将社会闲置资金聚集成国民经济发展的雄厚资金力量

2、商业银行存款是按存款的期限和提取方式不同，可分为(ABC)

A活期存款B定期存款

C储蓄存款D大额可转让定期存单

3、定期储蓄存款是预先约定期限，到期才能提取的存款，有如下种类(ABD)

A 整存整取B零存整取C整存零取D存本取息

4、通知存款可分几种类型：()

A 、5天通知存款B、1天通知存款

C 、7天通知存款D、10天通知存款

5. 世界各国的中央银行，都是向商业银行提供货币的最后贷款者。其借款的形式有(BC)。

A.贴现B.再贴现C.再贷款D.贷款

四、简答题

1.我国目前活期存款的计息规则?为什么说活期存款计息有复利特征?

2、商业银行存款管理的目标?

3、如何优化存款结构，实现成本管理的目标?

4、银行存款定价的原则?

5、发行金融债券融资的特点?

第三篇：商业银行管理学资产业务和负债业务对比

资产业务

负债业务是商业银行形成资金来源的业务，是商业银行中间业务和资产的重要基础。

在课上，老师介绍了商业银行的资产业务的具体分类，如下：

1.贷款业务

(1)公司客户贷款

包括流动资金贷款，流动资金循环贷款，法人账户透支贷款，项目贷款，银团贷款，房地产贷款

(2)个人客户贷款

包括个人住房贷款，个人汽车贷款，个人经营性贷款，个人其他贷款。其中个人其他贷款又包括消费贷款，短期信用贷款，质押贷款，助学贷款。

(3)信用卡贷款

包括个人透支贷款，单位卡透支贷款。

(4)贸易融资贷款

包含信用证贷款(进、出口)，押汇(用票据贷款)。

2.票据业务

包含承兑业务，贴现业务(用银行承兑汇票)，转贴现业务

3.债券投资业务

中央银行的融资债，国债政策性金融券，次级债和境外债务。

4.金融同业业务

同业拆出，存放央行，存放同业。

5.其他贷款业务

抵押，待处理。

通过网上的搜索，我找到了另一种系统的分类方法：

1.储备资产

储备资产是银行为应付存款提取而保存的各种形式的支付准备金的总称。储备资产包括库存现金、交存中央银行的存款准备金、存放在同业的存款、托收未达款项和托收中现金以及坏账准备金等。

2.信贷资产

信贷资产是指银行所发放的各种贷款所形成的资产业务。贷款是按一定利率和确定的期限贷出货币资金的信用活动，是商业银行资产业务中最重要的项目，在资产业务中所占比重最大。按保障程度(风险程度)，贷款可划分为信用贷款、担保贷款和抵押(贴现)贷款。信用贷款是指银行完全凭借客户而无须提供担保品而发放的贷款。担保贷款是银行凭借客担保人的双重信誉而发放的贷款。抵押贷款(包括贴现)要求客户提供具有一定价值的商品物质或有价证券作为抵放的贷款。这种标准划分，有利于银行加强贷款安全性或管理。银行在选择发放贷款方式时，应视贷款对象、贷款风险程度加以确定。

按期限，贷款可分为短期、中期和长期贷款。1年以短期贷款;1-7年为中期贷款;7-10年为长期贷款。以分贷款种类，主要作用是有利于银行掌握资产的流动性性，便于银行短、中、长期贷款保持适当比例。

按对象和用途，贷款可以分为工业贷款、农业贷款、科技贷款、消费贷款、投资贷款、证券贷款等。这种法一方面有利于按贷款对象的偿还能力安排贷款秩序，另有利于考察银行信贷资金的流动方向及在国民经济各部门间的分布状况，从而有利于分析银行信贷结构与国民经济情况。

按贷款的质量或占用形态，贷款可以分为正常贷款、逾期贷款、呆滞贷款、呆账贷款等。正常贷款是指能按期偿还本款。逾期贷款是指超过贷款合同规定期限而银行又不同意延期的贷款。呆滞贷款是指预计两年以上时间不能归还自呆账贷款是指企业倒闭以后无力归还的贷款。这种分类的于加强银行贷款质量管理，找出产生贷款风险的原因，以措施和对策。

3.投资业务

投资业务是指银行参与有价证券买卖而持有证券形成业务。银行投资购买有价证券主要包括：

(1)购买中央政府发行的国家债券，此业务约占证券务的70%左右;

(2)购买地方政府发行的证券;

(3)购买公司(企业)发行的各种有价证券，如股票、债券。这种业务风险大、占用资金时间长，因此，银行投资此业务的比重较小。

负债业务

负债是银行由于授信而承担的将以资产或资本偿付的能以货币计量的债务。存款、派生存款是银行的主要负债，约占资金来源的80%以上，另外联行存款、同业存款、借入或拆入款项或发行债券等，也构成银行的负债。

商业银行负债业务主要由存款业务、借款业务构成。资产业务是商业银行运用资金的业务，包括贷款业务、证券投资业务、现金资产业务。

1.存款业务

(1)活期存款：

活期存款是相对于定期存款而言的，是不需预先通知可随时提取或支付的存款。 活期存款构成了商业银行的重要资金来源，也是商业银行创造信用的重要条件。但成本较高。商业银行只向客户免费或低费提供服务，一般不支付或较少支付利息。

(2)定期存款：

定期存款是相对于活期存款而言的，是一种由存户预先约定期限的存款。定期存款占银行存款比重较高。因为定期存款固定而且比较长，从而为商业银行提供了稳定的资金来源，对商业银行长期贷款与投资具有重要意义。

(3)储蓄存款：

储蓄存款是个人为积蓄货币和取得利息收入而开立的存款帐户，储蓄存款又可分为活期和定期。

储蓄存款的活期存款，或者称为活期储蓄存款，存取无一定期期限，只凭存折便可提现。存折一般不能转让流通，存户不能透支款项。

2.其他负债业务：

(1)向中央银行借款

向中央银行借款有两种形式，一是直接借款，也成为再贷款，二是简介借款，即所谓的再贴现。

(2)同业拆借

商业银行之间的短期资金融通。它使头寸盈余的银行获得利息收入，进一步体现了商业银行盈利性的经营原则。

(3)其他借款渠道

1)转贴现

2)回购协议

3)欧洲货币市场借款

4)长期借款——金融债券

商业银行资产业务的作用：

商业银行通过为所在的地区提供帮助支持，对所有的合法经营以及消费者的融资需求提供信贷，按照竞争产生的利率合理收费，实现自身利益。银行发挥其贷款功能的好坏对本地区的经济健康发展有着很大关系。这是因为银行贷款支持着业务范围内的新企业的从一个地区的经济发展水平来看，同这一地区的资金总量有着密切的关系。发展和就业的增加，从而促进经济的活力。另外，通常情况下，银行贷款向市场传递了对借款人有利的资信状况的信息，这样借款人就可以从其它途径得到更多的，或许成本也更加低廉的资金来源。

对于大多数银行来说，贷款活动占到银行总资产的一半以上，带来的收益占银行 总收入的1/2至2/3。另外,银行业中的风险也主要集中在信贷方面。如果一家银行遇到严重的财务问题，那么问题通常是所发放的贷款不能按时收回。因此，商业银行的资产业务关系到商业银行的发展，是决定商业银行存亡的关键。

商业银行负债业务的作用：

负债业务是商业银行吸收资金的重要来源。商业银行负债的规模和结构决定了银行经营的规模和方向，负债的性质决定了银行经营的特征。可以说负债是银行资产业务和开展表外业务的基础。

负债业务的好坏直接提现商业银行的竞争力。商业银行根据负债的成本确定资产的价格。如果筹集资金的成本过高，造成银行资产定价过高，将使银行在竞争中处于不利地位。商业银行为了增强竞争力，在负债策略、负债方式、负债种类和服务方面进行创新，企图扩大负债业务规模已达到拓展经营范围、扩大信贷规模的目的，一降低平均负债成本，进而增强核心竞争力。

对比商业银行的资产业务和负债业务，可以发现，负债业务是商业银行吸收资金的重要来源。资产业务则是商业银行将其吸收的资金贷放或投资出去赚取收益的活动。二者对于商业银行的作用是相辅相成不可或缺的，两者是商业银行赖以生存的重要手段。

第四篇：商业银行第三章负债业务的经营管理

第三章

银行负债的构成：存款 介入款项 其他负债

传统的存款业务：活期存款 定期存款 储蓄存款

定期存款的工具创新：可转让定期存单 货币市场存单 自动转账服务账户 协定账户 提高存款稳定性的策略：提高活期存款稳定率 延长存款的平均占用天数

银行存款分类按存款波动程度划分：易变性存款 转变性存款 稳定性存款

存款成本的构成：利息成本 营业成本 资金成本 可用资金成本 相关成本 加权平均成本79 短期存款的主要特征

对时间和金额的流动性需要十分明确 对流动性的需要相对集中 面临较高的利率风险 主要用于短期寸头不足的需要

商业银行从事短期借款业务的意义：短期借款为银行提供了绝大数非存款资金来源 短期借款是满足银行周转金需要的重要手段 短期借款提高了商业银行资金管理效率 短期借款既扩大了银行的经营规模又加强了外部的联系和往来

定期存款的管理特点：主动把握借款期限和金额，有计划地吧借款到期时间和金额分散化，以减少流动性需要过于集中的压力 尽量减少借款到期时间和金额与存款的增长规律想协调，吧借款控制在自身承受能力允许的范围内，争取利用存款的增长来解决一部分借款的流动性需要 通过多头拆借的方法将借款对象和金额分散化，力求形成一部分可以长期占有借款余额 正确预计借款到期的时间和金额，以便做到事先筹集资金，满足短期借款的流动性需要

银行负债的作用?

银行负债是商业银行吸收资金的主要来源，是银行经营的先决条件

银行负债是保持银行流动性的手段

银行负债是社会经济发展的强大推力

银行负债构成社会流通中的货币量

负债是银行同社会各界联系的主要渠道

银行借款的主要渠道

同业借款 向中央银行借款 转贴现 回购协议 欧洲货币市场借款 大面积存单

金融债券的主要种类

一般金融债券(担保债券和信用债券，固定利率债券和浮动利率债券，普通金融债券、累计利率金融债券和贴现金融债券，一次还本付息金融债券和付息金融债券)

资本性金融债券(次级债 混合债 可转债 可分离债 )

国际金融债券(我国金融债券 欧洲金融债券 平行金融债券 )

第五篇：利率市场化与金融创新等对商业银行负债业务的影响及商业银行的应对措施

利率市场化与金融创新等对商业银行负债业务的影响及商业银行的应对措施

利率市场化将利率的决定权交给货币市场，根据市场供求水平由市场主体共同决定利率。在完全竞争的市场，所有市场参与者都是利率的接受者。金融创新是变更现有的金融体制和增加新的金融工具，以获取现有的金融体制和金融工具所无法取得的潜在的利润，近年来的主要表现是互联网金融的发展。随着同业竞争的加剧，非管制利率金融产品创新加快，客观上加速了利率市场化的进程，并对银行负债业务产生了极为深刻的影响。下面将分别就利率市场化和金融创新对商业银行的负债业务的影响及对策做阐述。

一、 利率市场化对负债业务的影响

(一)负债成本呈上升趋势，利差空间缩小

利率市场化将导致短期内存款价格竞争加剧，价格策略在一定时期内将成为银行争夺各项存款的主要武器，从而推动银行业整体负债成本的上升。各银行陆续披露的年报显示，绝大多数银行存款成本均较以往有所上升。数据显示，工行去年的存款平均付息率为2.04%，而上一年为1.98%;中行去年的存款平均利率为2.02%，较上一年增加了15个基点。实际上，负债成本上升的压力已经在信贷增速上有所体现。2014年银行业贷款增速降至13.5%，比前五年平均增速下降6.5个百分点。金融机构存款的利率市场化较早，目前主要通过规模影响负债成本，即同业存款规模越大、占比越高的

银行，其负债成本明显较高。

(二)负债规模大幅波动，增大流动性管理难度

银行体系与证券市场、货币市场的定价差异，也易导致跨市场资金的大幅波动，尤其在流动性紧张的关键时点，存款利率可能远高于证券或货币市场收益率，致使资金抽离证券或货币市场，大规模涌入银行体系。数据显示，16家上市商业银行2014年计息负债余额约为97.8万亿元。其中，负债主要组成部分存款、同业负债和应付债券余额分别达76.4万亿元、18.8万亿元和2.6万亿元，同比增速分别为8.5%、32%和40%，占比分别为78.17%、19.21%和2.63%。

(三)负债产品创新加快，负债竞争日趋多元化。银行顺应存款理财化趋势，加快表外业务创新，主动发行理财产品，以满足客户对收益率的需求，将资金稳定在银行体系。截止2014年6月末，全国理财产品规模为12.65万亿，较2013年末增长23.54%，累计募集理财资金49.41万亿，加权平均年化收益率达5.2%，远高于0.35%的活期存款利率和3%的1Y定期存款利率。 二对策

(一)加强主动性负债，严格控制负债成本

一是积极拓展财政、住房公积金、军队、海关、医疗、教育等行政事业单位的成本较低、稳定性较强的核心存款，尽量以核心存款增长支撑资产业务发展的良性循环。同时，可加快发展代发薪、代收付、借记卡、保障卡、国内结算等业务，通过现金管理、基金代销、第三方存管等带动个人存款。二是严控高成本负债，努力降低负债成本。综合平衡社保存款、财务公司存款、同业存款等高成本负债的贡献与成本，对高成本负债新增规模实行严格的比例管理。同时准确把握市场利率走势，在整体利率处于较高水平情况下，尽量缩短高成本负债的期限结构，有效降低资金成本。

(二)转变发展模式，实现资负平衡的可持续发展

一是健全和完善资负管理机制，合理安排资产和负债规模增长，优化业务种类、期限和客户占比等内部结构，提高资产负债管理的主动性、专业性和前瞻性。二是完善内部管理体制，适应利率市场化的需要。三是加快提升风险定价能力，建立单一客户、信用和效益贡献的统一数据信息库，开发统一利率风险定价模型作为业务定价的测算基准。

(三)优化客户结构，打好业务转型基础 一是对公客户结构方面，可通过外部合作平台推进生态圈综合金融服务模式，尽量提升客户拓展的有效性。二是对私客户结构方面，应继续完善客户分层体系，通过深度挖潜、以户带户，不断扩大客户规模，并以产品配置、增值服务等增强客户黏性。 三互联网金融对银行负债业务的影响

(一)互联网金融产品对银行负债规模的影响，

流失存款。银行系资金流向互联网金融产品的“蚂蚁搬家”效应目前尚没有权威的统计数据。据银监会统计，截止2013年12月，中国金融机构总资产为148. 05万亿，总负债137. 92万亿，总资产同比增速为12. 8% ，总负债同比增速为12. 5% ，总资产和总负债两项指标增速逐月呈回落趋势;W i nd统计数据显示，总负债项下居民人民币存款2013年10月减少8967亿元，2014年4月居民人民币存款减少1. 23万亿元，5月存款增量开始反弹。余额宝截止2014年5月26日规模达到5742亿，货币基金达到1. 59万亿，表明互联网金融产品对银行负债规模的影响。 增加融资成本

互联网金融产品分流的客户存款和理财资金，虽然最终借助各种渠道回流到银行体系内部，转化为同业存款、大额存单、协议存款等，但这造成了银行负债结构的变化和负债成本被动提高。银行系为消弥互联网产品的收益优势对客户的争夺，纷纷推出银行宝类产品，银行宝类产品的资金来源半数以上是银行自有客户存款或者理财客户，这种不得已的左右互搏，也加速了负债结构变化，促使存款比重降低，非存款类资金来源逐步上升;存款中定期存款的比重上升，活期存款比重下降。

(二)负债结构变化。

截至2014年5月末，负债中存款比重降低，非存款类资金来源占比上升，理财产品规模增幅达68% 。存款中定期存款占比为68. 5% ，比上年同期增长1个百分点，活期存款占比为26. 8% ，较上年同期降低1. 05个百分点。活期存款降低主要是余额宝类产品及银行宝类产品分流所至;理财产品规模的较大增幅，反映被互联网金融唤醒的草根理财意识及三四线城市居民较低的风险偏好;活期存款占比降低及高收益理财产品规 模上升推高了整体负债成本，银行净利差温和收窄。

实际上，利率市场化与金融创新并不是两个独立的方面，二者相互影响的。并且共同影响了商业银行的负债业务未来，随着利率市场化的推进，无风险套利空间缩

小，宝类产品对银行负债的冲击将越来越小，但互联网 金融产品利用利率市场化进程中的若干非均衡性实际， 以不同的视野和方式，持续寻找并攻击市场其他参与者 的种种缺陷和短板，在创新中扩散、发展其生态链条， 将是不可阻挡的趋势。这种发展对未来商业银行负债业 务的冲击，会变得更加激烈和更难以把握，不同类别金 融机构追踪信息技术进步，进行负债业务的转型和调整 是必然趋势。

对策：

1通过提升捆绑价值来增强吸储能力。一方面，要在利益捆绑、渠道与价值共享、产品交叉渗透、综合特色化服务提供、客户资金迁移成本加大等环节上，增强存款非价格竞争力。

另一方面，发挥托管业务稳存增存功能，以同业代理联动、产品营销互动增存，强化投行、渠道和理财产品营销，加强与网购、物流、文化产业、PE/ V C 等新业态客户合作，增强债务融资、I PO 及大小非解禁等新兴存款市场竞争力。

2通过构建互联网金融载体，创新渠道运营优势来增加吸储能力。传统金融业不能仅仅满足于生产金融产品，必须探索走向金融前端，建立自有渠道，获得海量客户和数据。从实 践领域看，平安集团控股陆金所的创新模式最为大胆，陆金所不仅演变为借贷平台的组织者和信用风险的担保人，而且成为整合银行、证券、保险、信托等金融业务的资产管理组织者， 这种模式值得借鉴和探索。

3通过主动开拓新的业务模式来增加吸储能力。一方面可以通过日益发达的资本市场进一步吸收证券公司客户交易结算资金、第三方存款、自有营运资金存款、登记公司自有资金、清算备付金、验资资金存款等金融机构同业存款方式主动增加负债。另一方面，可以通过进一步创造符合客户需要的高质量、高效率的理财品种吸引客户的投资。