2010年5月《证券投资基金》考试真题试卷

2010年5月《证券投资基金》考试真题试卷（精选5篇）

篇1：2010年5月《证券投资基金》考试真题试卷

汉乐府 长歌行

青青园中葵,朝露待日晞。阳春布德泽,万物生光辉。常恐秋节至, 焜黄华叶衰。百川东到海,何时复西归！少壮不努力，老大徒伤悲。

敕勒歌 北朝民歌

敕勒川，阴山下，天似穹庐，笼盖四野。天苍苍，野茫茫，风吹

草低见牛羊

黄鹤楼送孟浩然之广陵 李白（唐）

故人西辞黄鹤楼，烟花三月下扬州。孤帆远影碧空尽，唯见长江天际流。

早发白帝城

李白

朝辞白帝彩云间，千里江陵一日还。两岸猿声啼不尽，轻舟已过万重山。

江畔独步寻花

杜甫

黄四娘家花满蹊，千朵万朵压枝低。留连戏蝶时时舞，自在娇莺恰恰啼。

赋得古原草送别（唐）白居易

离离原上草，一岁一枯荣。野火烧不尽，春风吹又生。远芳侵古道，晴翠接荒城。又送王孙去，萋萋满别情。

唐 白居易《忆江南·江南好》

江南好，风景旧曾谙。日出江花红胜火，春来江水绿如蓝。能不忆江南？

回乡偶书 贺知章

少小离家老大回，乡音无改鬓毛衰。儿童相见不相识，笑问客从何处来。秋夕 杜牧

银烛秋光冷画屏，轻罗小扇扑流萤。天阶夜色凉如水，坐看牵牛织女星。

凉州词 唐 王之涣

黄河远上白云间，一片孤城万仞山。羌笛何须怨杨柳，春风不度玉门关。

春晓 唐 孟浩然

春眠不觉晓，处处闻啼鸟。夜来风雨声，花落知多少。

村居 高鼎

草长莺飞二月天，拂堤扬柳醉青烟。

儿童放学归来早，忙趁东风放纸鸢。

所见 袁枚

牧童骑黄牛，歌声振林樾。意欲捕鸣蝉，忽然闭口立。

小池 杨万里

泉眼无声惜细流，树阴照水爱晴柔。

小荷才露尖尖角，早有蜻蜓立上头。

赠刘景文 苏轼

荷尽已无擎雨盖，菊残犹有傲霜枝。一年好景君须记，最是橙黄橘绿时。

山行 杜牧

远上寒山石径斜，白云生处有人家。停车坐爱枫林晚，霜叶红于二月花。

赠汪伦 李白

李白乘舟将欲行，忽闻岸上踏歌声。桃花潭水深千尺，不及汪伦送我情。

宿新市徐公店 杨万里

篱落疏疏一径深，树头花落未成阴。儿童急走追黄蝶，飞入菜花无处寻。

望庐山瀑布 李 白

日照香炉生紫烟，遥看瀑布挂前川。

飞流直下三千尺，疑是银河落九天。

绝句 杜甫

两个黄鹂鸣翠柳，一行白鹭上青天。

窗含西岭千秋雪，门泊东吴万里船。

夜书所见 叶绍翁

萧萧梧叶送寒声，江上秋风动客情。知有儿童挑促织，夜深篱落一灯明。

九月九日忆山东兄弟 王维

独在异乡为异客，每逢佳节倍思亲。遥知兄弟登高处，遍插茱萸少一人。

望天门山 唐 李白

天门中断楚江开,碧水东流至此回.两岸青山相对出,孤帆一片日边来.饮湖上初晴后雨(北宋）苏 轼

水光潋滟晴方好，山色空蒙雨亦奇。欲把西湖比西子，淡妆浓抹总相宜。

咏柳 贺知章

碧玉妆成一树高，万条垂下绿丝绦。不知细叶谁裁出？二月春风似剪刀。

春日 朱熹

胜日寻芳泗水滨，无边光景一时新。等闲识得东风面，万紫千红总是春。

乞巧 唐•林杰

七夕今宵看碧霄，牵牛织女渡河桥。家家乞巧望秋月，穿尽红丝几万条。

嫦娥 李商隐

云母屏风烛影深，长河渐落晓星沉。嫦娥应悔偷灵药，碧海青天夜夜心。

题西林壁 苏轼

横看成岭侧成峰，远近高低各不同。不识庐山真面目，只缘身在此山中。

游山西村 陆 游

莫笑农家腊酒浑，丰年留客足鸡豚。山重水复疑无路，柳暗花明又一村。

箫鼓追随春社近，衣冠简朴古风存。从今若许闲乘月，拄杖无时夜叩门。

送元二使安西 王维 渭城朝雨浥轻尘，客舍青青柳色新。劝君更进一杯酒，西出阳关无故人。

独坐敬亭山 李白

众鸟高飞尽，孤云独去闲。相看两不厌，只有敬亭山。

望洞庭 刘禹锡

湖光秋月两相和, 潭面无风镜未磨.遥望洞庭山无翠, 白银盘里一青螺.乡村四月 翁卷

绿遍山原白满川，子规声里雨如烟。乡村四月闲人少，才了蚕桑又插田。

四时田园杂兴 春日 范成大

土膏欲动雨频催，万草千花一饷开。舍后荒畦犹绿秀，邻家鞭笋过墙来。

渔歌子 张志和

西塞山前白鹭飞，桃花流水鳜鱼肥。青箬笠，绿蓑衣，斜风细雨不须归。

泊船瓜洲 王安石

京口瓜洲一水间，钟山只隔数重山。春风又绿江南岸，明月何时照我还。

秋思 张籍

洛阳城里见秋风，欲作家书意万重。复恐匆匆说不尽，行人临发又开封。

长相思 纳兰性德

山一程，水一程，身向榆关那畔行，夜深千帐灯。

风一更，雪一更，聒碎乡心梦不成，故园无此声。

牧童 吕岩

草铺横野六七里，笛弄晚风三四声。归来饱饭黄昏后，不脱蓑衣卧月明。

舟过安仁(宋)扬万里

一叶渔船两小童，收篙停棹坐船中。怪生无雨都张伞，不是遮头是使风。

清平乐•村居 辛弃疾

茅檐低小,溪上青青草。醉里吴音相媚好,白发谁家翁媪? 大儿锄豆溪东,中儿正织鸡笼。最喜小儿无赖,溪头卧剥莲蓬。

卜算子 咏梅

毛泽东

风雨送春归，飞雪迎春到。已是悬崖百丈冰，犹有花枝俏。俏也不争春，只把春来报。待到山花烂漫时，她在丛中笑。

卜算子 咏梅 宋 陆游

驿外断桥边，寂寞开无主。已是黄昏独自愁，更著风和雨。无意苦争春，一任群芳妒。零落成泥碾作尘，只有香如故。

菩萨蛮 大柏地 毛泽东

赤橙黄绿青蓝紫，谁持彩练当空舞？雨后复斜阳，关山阵阵苍。当年鏖战急，弹洞前村壁。装点此关山，今朝更好看。

闻官军收河南河北 唐 杜甫

剑外忽传收蓟北，初闻涕泪满衣裳。却看妻子愁何在，漫卷诗书喜欲狂。白日放歌须纵酒，青春作伴好还乡。

即从巴峡穿巫峡，便下襄阳向洛阳。

出塞 唐 王昌龄

秦时明月汉时关，万里长征人未还。

但使龙城飞将在，不教胡马度阴山。

七步诗

曹植

煮豆持作羹,漉豉以为汁，萁在釜下然，豆在釜中泣。

本自同根生,相煎何太急?

【观沧海】（曹操“东汉）东临碣石，以观沧海。水何澹澹，山岛竦峙。树木丛生，百草丰茂。秋风萧瑟，洪波涌起。日月之行，若出其中； 星汉灿烂，若出其里。幸甚至哉，歌以咏志。

【次北固山下】（王湾”唐）

客路青山外，行舟绿水前。潮平两岸阔，风正一帆悬。海日生残夜，江春入旧年。乡书何处达? 归雁洛阳边。

【钱塘湖春行】（白居易“唐）

孤山寺北贾亭西，水面初平云脚低。几处早莺争暖树，谁家新燕啄春泥。乱花渐欲迷人眼，浅草才能没马蹄。最爱湖东行不足，绿杨阴里白沙堤。

【西江月】（辛弃疾”南宋）

明月别枝惊鹊，清风半夜鸣蝉。稻花香里说丰年，听取蛙声一片。七八个星天外，两三点雨山前。旧时茅店社林边，路转溪头忽见。

【天净沙“秋思】（马致远”元）

枯藤老树昏鸦，小桥流水人家，古道西风瘦马。

夕阳西下，断肠人在天涯

龟虽寿】（曹操

东汉）神龟虽寿，犹有竟时。螣蛇乘雾，终为土灰。老骥伏枥，志在千里。烈士暮年，壮心不已。盈缩之期，不但在天； 养怡之福，可得永年。幸甚至哉，歌以咏志。

【过故人庄】（孟浩然“唐）

故人具鸡黍，邀我至田家。绿树村边合，青山郭外斜。

开轩面场圃，把酒话桑麻。待到重阳日，还来就菊花。

闻王昌龄左迁龙标遥有此寄】（李白”唐）

杨花落尽子规啼，闻道龙标过五溪。

我寄愁心与明月，随风直到夜郎西。

【夜雨寄北】（李商隐“唐）

君问归期未有期，巴山夜雨涨秋池。何当共剪西窗烛，却话巴山夜雨时。

【泊秦淮】（杜牧”唐）

烟笼寒水月笼沙，夜泊秦淮近酒家。

商女不知亡国恨，隔江犹唱后庭花。

【浣溪沙】（晏殊“宋）一曲新词酒一杯。去年天气旧亭台。夕阳西下几时回? 无可奈何花落去，似曾相识燕归来。小园香径独徘徊。

春夜洛城闻笛】(李白 唐)谁家玉笛暗飞声，散入春风满洛城。

此夜曲中闻折柳，何人不起故园情。

江南逢李龟年】(杜甫 唐)岐王宅里寻常见，崔九堂前几度闻。

正是江南好风景，落花时节又逢君。

约客】（赵师秀”南宋）

黄梅时节家家雨，青草池塘处处蛙。有约不来过夜半，闲敲棋子落灯花。

【论诗】（赵翼“清）

李杜诗篇万口传，至今已觉不新鲜。江山代有才人出，各领风骚数百年。

【望 岳】（杜甫

岱宗夫如何？齐鲁青未了。造化钟神秀，阴阳割昏晓。

荡胸生曾云，决眦入归鸟。会当凌绝顶，一览众山小。

【春 望】（杜甫）

国破山河在，城春草木深。感时花溅泪，恨别鸟惊心。

烽火连三月，家书抵万金。白头搔更短，浑欲不胜簪。

【使至塞上】（王维”唐）

单车欲问边，属国过居延。征蓬出汉塞，归雁入胡天。

大漠孤烟直，长河落日圆。萧关逢候骑，都护在燕然。

【渡荆门送别】（李白）

渡远荆门外，来从楚国游。山随平野尽，江入大荒流。

月下飞天镜，云生结海楼。仍怜故乡水，万里送行舟。

望洞庭湖赠张丞相】（孟浩然）

八月湖水平，涵虚混太清。气蒸云梦泽，波撼岳阳城。欲济无舟楫，端居耻圣明。坐观垂钓者，徒有羡鱼情。

【黄 鹤楼】（崔颢“唐）

昔人已乘黄鹤去，此地空余黄鹤楼。黄鹤一去不复返，白云千载空悠悠。晴川历历汉阳树，芳草萋萋鹦鹉洲。日暮乡关何处是？烟波江上使人愁

【秋 词】（刘禹锡” 唐）

自古逢秋悲寂寥，我言秋日胜春朝。晴空一鹤排云上，便引诗情到碧霄。

酬乐天扬州初逢席上见赠】（刘禹锡“唐）

巴山楚水凄凉地，二十三年弃置身。怀旧空吟闻笛赋，到乡翻似烂柯人。沉舟侧畔千帆过，病树前头万木春。今日听君歌一曲，暂凭杯酒长精神。

【赤壁】（杜牧”唐）

折戟沉沙铁未销，自将磨洗认前朝。东风不与周郎便，铜雀春深锁二乔。

【过零丁洋】（文天祥“南宋）

辛苦遭逢起一经，干戈寥落四周星。山河破碎风飘絮，身世浮沉雨打萍。惶恐滩头说惶恐，零丁洋里叹零丁。人生自古谁无死，留取丹心照汗青。

【水调歌头】（苏轼 北宋）

明月几时有？把酒问青天。不知天上宫阙，今夕是何年？我欲乘风归去，又恐琼楼玉宇，高处不胜寒。起舞弄清影，何似在人间？转朱阁，低绮户，照无眠。不应有恨，何事长向别时圆？人有悲欢离合，月有阴晴圆缺，此事古难全。但愿人长久，千里共婵娟。

【山坡羊”潼关怀古】（张养浩“元

峰峦如聚，波涛如怒，山河表里潼关路。望西都，意踌躇，伤心秦汉经行处，宫阙万间都做了土。兴，百姓苦。亡，百姓苦。

【饮酒（其五）】（陶渊明 东晋）

结庐在人境,而无车马喧。问君何能尔？心远地自偏。采菊东篱下，悠然见南山。山气日夕佳，飞鸟相与还.。此中有真意，欲辨已忘言.。

【行路难】（李白 唐）

金樽清酒斗十千，玉盘珍馐直万钱。停杯投箸不能食，拔剑四顾心茫然。欲渡黄河冰塞川，将登太行雪满山。闲来垂钓碧溪上，忽复乘舟梦日边。行路难，行路难，多歧路，今安在。长风破浪会有时，直挂云帆济沧海。

【茅屋为秋风所破歌】（杜甫 唐）

八月秋高风怒号，卷我屋上三重茅。茅飞渡江洒江郊，高者挂罥长林梢，下者飘转沉塘坳。南村群童欺我老无力，忍能对面为盗贼。公然抱茅入竹去，唇焦口燥呼不得，归来倚杖自叹息.。

俄顷风定云墨色，秋天漠漠向昏黑。布衾多年冷似铁，娇儿恶卧踏里裂。床头屋漏无干处，雨脚如麻未断绝。自经丧乱少睡眠，长夜沾湿何由彻！安得广厦千万间，大庇天下寒士俱欢颜！风雨不动安如山?呜呼！何时眼前突兀见此屋，吾庐独破受冻死亦足！

【白雪歌送武判官归京】（岑参”唐）

北风卷地白草折，胡天八月即飞雪。忽如一夜春风来，千树万树梨花开。散入珠帘湿罗幕，狐裘不暖锦衾薄。将军角弓不得控，都护铁衣冷难着。瀚海阑干百丈冰，愁云惨淡万里凝。中军置酒饮归客，胡琴琵琶与羌笛。纷纷暮雪下辕门，风掣红旗冻不翻。轮台东门送君去，去时雪满天山路。山回路转不见君，雪上空留马行处。

【己亥杂诗】（龚自珍“清）

浩荡离愁白日斜,吟鞭东指即天涯。落红不是无情物,化作春泥更护花。

【送杜少府之任蜀州】（王勃”唐）

城阙辅三秦，风烟望五津。与君离别意，同是宦游人。海内存知己，天涯若比邻。无为在歧路，儿女共沾巾。

宣州谢朓楼饯别校书叔云】（李白）

弃我去者，昨日之日不可留；乱我心者，今日之日多烦忧。长风万里送秋雁，对此可以酣高楼。蓬莱文章建安骨，中间小谢又清发。俱怀逸兴壮思飞，欲上青天览明月。抽刀断水水更流，举杯销愁愁更愁。人生在世不称意，明朝散发弄扁舟。

【早春呈水部张十八员外】（韩愈）

天街小雨润如酥，草色遥看近却无。最是一年春好处，绝胜烟柳满皇都。

【无题】（李商隐“唐）

相见时难别亦难，东风无力百花残。春蚕到死丝方尽，蜡炬成灰泪始干。晓镜但愁云鬓改，夜吟应觉月光寒。蓬山此去无多路，青鸟殷勤为探看。

【相见欢】（李煜”五代南唐）

无言独上西楼，月如钩，寂寞梧桐深院锁清秋。剪不断，理还乱，是离愁，别是一般滋味在心头。

【登飞来峰】（王安石“北宋）

飞来山上千寻塔，闻说鸡鸣见日升。不畏浮云遮望眼，自缘身在最高层。

望江南】（温庭筠”唐）

梳洗罢,独倚望江楼。过尽千帆皆不是,斜晖脉脉水悠悠,肠断白蘋洲。

【渔家傲 “秋思】（范仲淹”北宋）

塞下秋来风景异。衡阳雁去无留意。四面边声连角起。千嶂里。长烟落日孤城闭。

浊酒一杯家万里。燕然未勒归无计。羌管悠悠霜满地。人不寐。将军白发征夫泪。

【江城子“密州出猎】（苏轼北宋）

老夫聊发少年狂，左牵黄，右擎苍。锦帽貂裘，千骑卷平冈。为报倾城随太守，亲射虎，看孙郎。

酒酣胸胆尚开张，鬓微霜，又何妨！持节云中，何日遣冯唐？会挽雕弓如满月，西北望，射天狼。

【武陵春】（李清照”南宋）

风住尘香花已尽，日晚倦梳头。物是人非事事休，欲语泪先流。

闻说双溪春尚好，也拟泛轻舟。只恐双溪舴艋舟，载不动许多愁。

【破阵子“为陈同甫赋壮词以寄之】（辛弃疾

南宋）

醉里挑灯看剑，梦回吹角连营。八百里分麾下炙，五十弦翻塞外声，沙场秋点兵。

马作的卢飞快，弓如霹雳弦惊。了却君王天下事，赢得生前身后名。可怜白发生！

观刈麦】（白居易”唐）田家少闲月，五月人倍忙。夜来南风起，小麦覆陇黄。妇姑荷箪食，童稚携壶浆。相随饷田去，丁壮在南冈。足蒸暑土气，背灼炎天光。力尽不知热，但惜夏日长。复有贫妇人，抱子在其旁。右手秉遗穗，左臂悬敝筐。听其相顾言，闻者为悲伤。家田输税尽，拾此充饥肠。今我何功德，曾不事农桑。吏禄三百石，岁晏有余粮。念此私自愧，尽日不能忘。

【醉花阴】（李清照）

薄雾浓云愁永昼，瑞脑消金兽。佳节又重阳，玉枕纱厨，半夜凉初透。

东篱把酒黄昏后，有暗香盈袖。莫道不消魂，帘卷西风，人比黄花瘦。

朝天子“咏喇叭】（王磐”明）

喇叭，唢呐，曲儿小腔儿大。官船来往乱如麻，全仗你抬声价。军听了军愁，民听了民怕。哪里去辨甚么真共假？眼见的吹翻了这家，吹伤了那家，只吹的水尽鹅飞罢！

南乡子"登京口北固亭有怀】（辛弃疾

南宋）

何处望神州？满眼风光北固楼。千古兴亡多少事？悠悠。不尽长江滚滚流。

年少万兜鍪，坐断东南战未休。天下英雄谁敌手？曹刘。生子当如孙仲谋。

篇2：2010年5月《证券投资基金》考试真题试卷

一、单选题（本大题共60小题，每小题0.5分，共30分。以下各小题以给出的4个选项中，只有一项最符合要求）

1.1927年的（）取消了禁止商业银行承销股票的规定。

A.《国民银行法》 B.《麦克法顿法》

C.《格拉斯，斯蒂格尔法》 D.《金融服务现代化法案》

答案

B 解 析：1864年的《国民银行法》严厉禁止国民银行从事证券市场活动，只有私人银行可通过吸收储户存款，然后在证券市场上开展承销或投资活动。1927年《麦克法顿法》取消了禁止商业银行承销股票的规定，实现了商业银行与投资银行两个领域的重合。1933年通过的《证券法》和《格拉斯•斯蒂格尔法》严格规定证券发行人和承销商的信息披露义务。1999年11月《金融服务现代化法案》先后经美国国会通过和总统批准，成为美国金融业经营和管理的一项基本性法律。

2.商业银行发行次级定期债券，须向（）提出申请，提交可行性分析报告、招募说明书、协议文本等规定的资料。

A.中国银监会 B.中国证监会 C.中国人民银行

D.国家发展和改革委员会

答案

A 3.企业短期融资券是指企业依照《短期融资券管理办法》规定的条件和程序在银行间债券市场发行和交易，约定在一定期限内还本付息，最长期限不超过（）的有价证券。

A.90天 B.半年 C.365天 D.2年

答案

C 解 析：2005年5月23日，中国人民银行发布了《短期融资券管理办法》根据该办法第一章第三条和第二章第十三条的规定，短期融资券是指企业依照该办法规定的条件和程序在银行间债券市场发行和交易，约定在一定期限内还本付息，最长期限不超过365天的有价证券。4.修订后的《公司法》和《证券法》于2005年10月27日经第十届全国人大常委会第十八次会议通过，并于（）起施行。A.2005年10月27日 B.2005年12月27日 C.2006年1月1日 D.2006年3月1日

答案

C 5.我国股份有限公司发行境内上市外资股一般采取（）方式。

A.全部网上定价发行 B.配售

C.网上定价发行与网下向机构投资者配售相结合

D.部分向原社会公众股股东优先配售，剩余部分网上定价发行

答案

B 解 析：我国股份有限公司发行境内上市外资股一般采取配售方式。按照国际金融市场的通常做法，采取配售方式，承销商可以将所承销的股份以议购方式向特定的投资者配售。6.发起设立是指由发起人认购公司发行的（）而设立公司的方式。

A.优先股份 B.控股股份 C.全部股份 D.部分股份

答案

C 7.申请记账式国债承销团甲类成员资格的申请人除应当具备乙类成员资格条件外 上一记账式国债业务应当位于前（）名以内。

A.3 B.5 C.15 D.25 答案

D 8.个人股东亲自出席股东大会的，应当出示（）。

A.本人身份证 B.持股凭证

C.本人身份证和持股凭证 D.书面委托书

答案

C 解 析：个人股东亲自出席会议的，应当出示本人身份证和持股凭证;接受委托代理他人出席会议的，应当出示代理人身份证、代理委托书和持股凭证。

9.创立大会应有代表股份总数（）以上的发起人、认股人出席，方可举行。

A.1/4 B.1/2 C.1/3 D.2/3 答案

B 解 析：召开创立大会，并建立公司组织机构。创立大会应有代表股份总数过半数的发起人、认股人出席，方可举行。

10.可转换公司债券上市的条件之一是可转换公司债券的期限为（）年以上。

A.3 B.2 C.5 D.1 答案

D 11.根据需要，国家可以以一定年限的国有土地使用权作价入股，经评估作价后，界定 为（）。

A.国家法人股 B.国有股 C.国有法人股 D.国家股

答案

D 解 析：根据需要，国家可以以一定年限的国有土地使用权作价入股，经评估作价后，界定为国家股，由土地管理部门委托国家股持股单位统一持有。12.国有资产的产权界定应当依据（）的原则进行。

A.谁投资、谁拥有产权 B.谁经营、谁拥有产权 C.谁授权、谁拥有产权 D.谁管理、谁拥有产权

答案

A 13.公司改组为上市公司，其使用的国有土地使用权必须评估。应当由土地资产的使用单位或持有单位向国家土地管理部门提出申请，然后聘请具有（）级土地评估资格的土地评估机构评估。A.A B.AA C.AAA D.A 答案

A 14.（）是指得到法律认可和保护、不具有实物形态，并在较长时间内（超过1年）使企业在生产经营中受益的资产。

A.固定资产 B.流动资产 C.递延资产 D.无形资产

答案

D 解 析：无形资产是指得到法律认可和保护，不具有实物形态，并在较长时间内（超过1年）使企业在生产经营中受益的资产。

15.单选管理层讨论与分析（）财务因素，（）非财务因素。

A.包括，不包括 B.不包括，不包括 C.不包括，包括 D.包括，包括

答案

D 16.按照融资过程中金融中介所起作用的不同，可以把公司的融资方式分为（）。

A.直接融资与间接融资 B.内部融资与外部融资 C.股权融资与债务融资 D.短期融资与长期融资

答案

A 17.对于企业负债，一般规定偿还期在（）年以上的借款为长期负债。

A.1 B.2 C.3 D.5 答案

A 解 析：长期融资是指所融资金能为企业长期占用。对于企业负债，一般规定偿还期在1年以上的借款为长期负债。

18.监事会和连续（）日以上单独或者合计持有公司（）以上股份的股东拥有补充召集权和补充主持权。A.30,5% B.60,5% C.90,10% D.365,10% 答案

C 解 析：监事会不召集和主持股东大会会议的，连续90日以上单独或者合计持有公司10%以上股份的股东可以自行召集和主持。由此可见，监事会和连续90日以上单独或者合计持有公司10%以上股份的股东拥有补充召集权和补充主持权。19.不属于按购并双方的行业关联性划分的是（）。

A.要约收购 B.混合收购 C.横向收购 D.纵向收购

答案

A 解 析：公司收购按购并双方的行业关联性划分为横向收购、纵向收购和混合收购。要约收购与协议收购属于按持股对象是否确定划分的。

20.从事保荐业务的机构和个人，必须经（）核准。

A.证券业协会 B.中国证监会 C.证券交易所 D.证券登记结算中心

答案

B 21.保荐工作底稿应当真实、准确、完整地反映整个保荐工作的全过程，保存期不少于（）年。

A.10 B.8 C.5 D.3 答案

A 解 析：保荐代表人必须为其具体负责的每一项目建立尽职调查工作日志，作为保荐工作底稿的一部分存档备查;保荐机构应当定期对尽职调查工作日志进行检查。保荐工作底稿应当真实、准确、完整地反映整个保荐工作的全过程，保存期不少于10年。

22.发行涉及国有股的，应在国有股股东之后标注（），在国有法人股股东之后标注（），并披露前述标识的依据及标识的含义。A.“SS”;“SLS” B.“SL”;“SLS” C.“SS”;“SL” D.“SS”;“LSL”

答案

A 23.申请首次公开发行股票的公司应按（）的要求制作申请文件。

A.《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第9号一首次公开发行股票并上 市申请文件》 B.《首次公开发行股票并上市申请文件要求》

C.《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第1号一首次公开发行股票并上 市申请文件》

D.《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第7号一首次公开发行股票并上 市申请文件》

答案

A 解 析：申请首次公开发行股票的公司应按《公开发行证券的公司信息披露内容与格式准则第9号一首次公开发行股票并上市申请文件》的要求制作申请文件。

24.保险公司次级债务的偿还只有在确保偿还次级债本息后偿付能力充足率（）的前提下，募集人才能偿付本息。A.不低于100% B.不高于100% C.不低于50% D.不高于50% 答案

A 25.招股说明书中引用的财务报表在其最近1期截止日后（）个月内有效。特别情况下发行人可申请适当延长，但至多不超过（）个月。

A.3,1 B.6,3 C.6,1 D.12,6 答案

C 26.股票发行采取溢价发行的，股票的发行价格由（）确定。

A.证监会 B.发行人 C.主承销商

D.发行人与承销的证券公司协商 答案

D 解 析：《证券法》第三十四条规定，股票发行采取溢价发行的，其发行价格由发行人与承销的证券公司协商确定。

27.某股份有限公司发行股票4000万股，交款结束日为9月30日，当年预计税后净利润为6400万元，公司发行新股前的总股本为12000万股，用全面摊薄法计算的每股净收益为（）元。

A.0.50 B.0.45 C.0.40 D.0.30 答案

C 28.公开发行股票数量在4亿股以上，提供有效报价的询价对象不足（）家的，发行人及其主承销商不得确定发行价格，并应当中止发行。

A.10 B.20 C.50 D.100 答案

C 解 析：询价结束后，公开发行股票数量在4亿股以下、提供有效报价的询价对象不足20家的，或者公开发行股票数量在.4亿股以上、提供有效报价的询价对象不足50家的，发行人及其主承销商不得确定发行价格，并应当中止发行。29.公司的股权价值=（）。

A.公司整体价值一净债务值 B.公司整体价值十总债务值 C.公司整体价值一总债务值 D.公司整体价值十净债务值

答案

A 解 析：考查公司股权价值的计算方式。公司股权价值=公司整体价值一净债务值。30.向参与网下配售的询价对象配售的，公开发行股票数量少于4亿股的，配售数量不超过本次发行总量的（）。A.100% B.20% C.30% D.40% 答案

B 31.董事任期由公司章程规定，但每届任期不得超过（）年。

A.3 B.4 C.5 D.7 答案

A 32.在上网资金申购的规定中，每一申购单位为（）股，申购数量最高不得超过当 次社会公众股上网发行数量或者（）万股。

A.1,1000 B.100,1000 C.lO00,9999.9 D.1000,10000 答案

C 解 析：每一申购单位为1000股，申购数量不少于1000股，超过1000股的必须是1000股的整数倍，但最高不得超过当次社会公众股上网发行数量或者9999.9万股。33.在中国证监会指定的信息披露报刊刊登的招股说明书摘要最小字号为（）。

A.标准小5号字 B.标准5号字 C.标准小4号字 D.标准4号字

答案

A 解 析：招股说明书摘要的一般要求中包括：在中国证监会指定的信息披露报刊刊登的招股说明书摘要最小字号为标准小5号字，最小行距为0.35毫米。

34.上市公司非公开发行股票，其发行对象（）的，可以由上市公司自行销售。

A.均属于公司全体股东 B.为公司前5名股东 C.均属于原前10名股东 D.为原前50名股东

答案

C 35.发行人应披露（），包括提高竞争力、市场和业务开拓、筹资等方面的计划。

A.发行当年的发展计划 B.未来两年的发展计划 C.未来三年的发展计划

D.发行当年和未来两年的发展计划 答案

D 36.外资股股票发行准备阶段，在尽职调查初步完成的基础上，（）开始起草招股说明书草案。

A.国际协调人 B.会计师 C.证券经纪人 D.主承销商

答案

D 解 析：对“招股说明书草案起草”知识点的考查。在尽职调查初步完成的基础上，在律师的协助下，主承销商开始起草招股说明书草案，该草案经过多次讨论和修改后初步确定。37.对证券交易所做出的不予上市、暂停上市、终止上市决定不服的，发行人可向（）设立的复核机构申请复核。

A.证监会 B.证券业协会 C.证券交易所 D.证券服务机构

答案

C 解 析：对证券交易所做出的不予上市、暂停上市、终止上市决定不服的，发行人可向证券交易所设立的复核机构申请复核。

38.定价增发操作中应注意，新股东增发代码为（）。

A.“731×××” B.“700×××” C.“730×××” D.“710×××”

答案

C 39.公开募集证券说明书自（）内有效。

A.最后签署之日起3个月 B.最后签署之日起6个月 C.最后签署之日起12个月 D.最后签署之日起2年

答案

B 40.证券投资咨询机构从事上市公司并购重组财务顾问业务，其实缴注册资本和净资产不低于人民币（）万元。

A.200 B.300 C.500 D.600 答案

C 解 析：《上市公司并购重组财务顾问业务管理办法》第七条规定，证券投资咨询机构从事上市公司并购重组财务顾问业务，应当具备的条件中包括：实缴注册资本和净资产不低于人民币500万元。

41.可转换公司债券持有人对转换股票或不转换股票有选择权，并于（）成为发行公司的股东。

A.转股的当日 B.转股完成后的次日 C.转股完成后的2日内 D.转股完成后的3日内

答案

B 解 析：根据《上市公司证券发行管理办法》，上市公司发行的可转换公司债券在发行结束6个月后，方可转换为公司股票，转股期限由公司根据可转换公司债券的存续期限及公司财务状况确定。可转换公司债券持有人对转换股票或不转换股票有选择权，并于转股完成后的次日成为发行公司的股东。

42.申请人申请记账式国债承销团成员资格的，应当将申请材料提交至（）。

A.国资委 B.财政部 C.中国人民银行 D.发改委

答案

B

43.审计报告应由至少（）名具有证券相关业务资格的注册会计师签名、盖章。

A.2 B.3 C.4 D.5 答案

A 44.公开发行公司债券的条件之一是，股份有限公司的净资产不低于人民币（）元，有限责任公司的净资产不低于人民币（）万元。

A.3000,6000 B.6000,3000 C.6000,6000 D.3000,3000 答案

A 解 析：《证券法》第十六条规定，公开发行公司债券的条件之一是股份有限公司的净资产不低于人民币3000万元，有限责任公司的净资产不低于人民币6000万元。45.认股权证的存续期间（）。

A.超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于6个月 B.不超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于12个月 C.不超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于6个月 D.超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于2年

答案

C 46.下列各项属于发行可转换证券可能会带来的更大的风险的是（）。

A.当公司高速成长时，持有者可能不会转换为股票，使公司无法达到改变资本结构的

目的 B.当公司高速成长时，持有者会转换为股票成为普通股股东，稀释了每股收益和剩余控制权 C.当公司业绩不佳时，持有者会转换为股票，使股票市值下降

D.当公司业绩不佳时，可转换证券的价值会下降，导致持有者发生损失

答案

B 解 析：除B项外，发行可转换证券的风险还包括

（1）若公司经营业绩不佳，则大部分可转换债券不会转换为普通股，无助于公司渡过财务困境，并将导致今后股权或债券筹资成本增加

（2）一个高速增长的公司在其普通股价格大幅上升的情况下，利用可转换证券筹资的成本要高于普通股或优先股。

47.交易商协会向接受注册的企业出具《接受注册通知书》，注册有效期为（）年。

A.1 B.2 C.3 D.5 答案

B 48.以协议承销方式发行金融债券的，承销人应为金融机构，并且注册资本不低于（）亿元人民币。

A.1 B.2 C.3 D.5 答案

B 49.次级债务是指由银行发行的，固定期限（），除非银行倒闭或清算不用于弥补银行日常经营损失，且该项债务的索偿权排在存款和其他负债之后的商业银行长期债务。

A.不低于5年（包括5年）B.不低于3年（包括3年）C.不低于5年（不包括5年）

D.不低于3年（不包括3年）

答案

A 解 析：根据《关于将次级定期债务计入附属资本的通知》的规定，次级债务是指由银行发行的，固定期限不低于5年（含5年），除非银行倒闭或清算不用于弥补银行日常经营损失，且该项债务的索偿权排在存款和其他负债之后的商业银行长期债务。

50.在债券交易流通期间，发行人应在每年（）前向市场投资者披露上一的报告和信用跟踪评级报告。

A.6月30日 B.5月30日 C.4月30日 D.2月28日

答案

A 51.以募集方式设立公司，申请发行境内上市外资股的，发起人认购的股本总额不少于公司拟发行股本总额的（），发起人的出资总额不少于（）亿元人民币。

A.30%，2 B.35%，1.5 C.35%，2 D.30%，1.5 答案

B 解 析：根据《关于股份有限公司境内上市外资股的规定》第八条的规定，以募集方式设立公司，申请发行境内上市外资股的，应当符合的条件中包括：发起人认购的股本总额不少于公司拟发行股本总额的35%o;发起人的出资总额不少于1.5亿元人民币等。52.发行人和主承销商必须在（）前将确定的发行价格进行公告。

A.股票配售 B.资金人账 C.资金解冻 D.网上发行

答案

C 53.下列关于公司解散的说法，正确的是（）。

A.股份有限公司的解散是指股份有限公司法人资格的消失 B.公司解散时，不需要进行必要的清算活动 C.公司解散后，仍具有部分业务活动的能力

D.股份有限公司的解散是指股份有限公司法人资格的递延

答案

A 解 析：股份有限公司的解散是指股份有限公司法人资格的消失。公司解散时，应当进行必要的清算活动。公司解散后，也就丧失了进行业务活动的能力。54.H股的发行方式是（）。

A.定向发行 B.国际配售 C.公开发行

D.公开发行与国际配售相结合答案

D 解 析：H股的发行方式是公开发行与国际配售相结合。发行人须按上市地法律的要求，将招股文件和相关文件作公开披露。

55.内地企业在中国香港发行股票并上市的股份有限公司预期上市时的市值须至少为（）亿港元。

A.1 B.2 C.3 D.5 答案

B 56.2008年4月12日，中国人民银行颁布了（），并于4月15日正式施行。

A.《短期融资券管理办法》 B.《短期融资券承销规程》

C.《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》 D.《短期融资券信息披露规程》

答案

C 解 析：2008年4月12日，中国人民银行颁布了《银行间债券市场非金融企业债务融资工具管理办法》，并于2008年4月15日正式施行。57.（）的收购方式又称换股。

A.用现金购买股票 B.用股票购买股票 C.用股票交换股票 D.用资产收购股份或资产

答案

C 58.在各种融资方式中，收购公司一般最后才选择（）。

A.公司内部自由资金 B.银行贷款筹资 C.股票筹资 D.债券筹资

答案

C 解 析：在各种融资方式中，收购公司一般应首先选用内部自有资金，因为内部自有资金筹资阻力小，保密性好，风险小，不必支付发行成本;其次，选择向银行贷款（若法律、法规或政策允许），因为速度快，筹资成本低，且易保密;再次，选择发行债券、可转换债券等;最后，发行普通股票。

59.（）我国试行首次公开发行股票询价制度。

A.20世纪90年代初期 B.2005年1月1日 C.2006年9月11日 D.2006年9月19日

答案

B 60.收购人在报送上市公司收购报告书之•日起（）日后，公告其要约收购报告书、财务顾问专业意见和律师出具的法律意见书。A.7 B.IO C.15 D.20 答案

C

二、多选题（本大题共40小题，每小题1分，共40分。其中，每题至少有两项符合题目要求）

61.我国投资银行业务的发展变化具体表现在（）。

A.发行监管 B.发行方式 C.发行定价 D.发行种类

答案

A, B, C 62.下列属于股权融资的是（）。

A.配股 B.增发新股

C.股权分配中送红股 D.发行债券

答案

A, B, C 解 析：股权融资是指公司以出让股份的方式向股东筹集资金，包括配股、增发新股以及股利分配中的送红股（属于内部融资的范畴）。

63.有下列（）情形之一的证券公司不得申请注册登记为保荐机构。

A.净资本不低于人民币4000万元

B.公司治理结构存在重大缺陷，风险控制制度不健全或者未有效执行 C.最近3年内未因重大违法违规行为受到行政处罚 D.从业人员中符合保荐代表人资格条件的有4人

答案

A, B 64.保荐期间分为（）。

A.持续推荐阶段 B.尽职调查阶段 C.持续督导阶段 D.尽职推荐阶段

答案

C, D 解 析：《保荐办法》规定，保荐期间分为两个阶段，即尽职推荐阶段和持续督导阶段。65.股份有限公司的发起人不得以（）等作价出资。

A.自然人姓名 B.劳务 C.商誉 D.土地使用权

答案

A, B, C 解 析：股份有限公司的发起人可以用货币出资，也可以用实物、知识产权、土地使用权等可以用货币估价的并可以依法转让的非货币财产作价出资;但是，法律、行政法规规定不得作为出资的财产除外。发起人不得以劳务、信用、自然人姓名、商誉、特许经营权或者设定担保的财产等作价出资。

66.拟设立的股份有限公司应当依照工商登记管理规定的要求确定公司名称，公司名称应当由（）依次组成。A.行政区划 B.字号 C.行业 D.组织形式

答案

A, B, C, D 67.公司不得收购本公司股份，但（）除外。

A.减少公司注册资本

B.与持有本公司股份的其他公司合并 C.将股份奖励给本公司职工

D.股东因对股东大会作出的公司合并、分立决议持异议，要求公司收购其股份的答案

A, B, C, D 68.监事享有的职权有（）。

A.报酬请求权

B.出席监事会和董事会，并行使表决权 C.签字权

D.提议召开临时监事会会议权

答案

A, C, D 解 析：监事享有的职权包括

（1）出席监事会，并行使表决权（2）报酬祷求权（3）签字权

（4）列席董事会的权力，并对董事会决议事项提出质询或者建议（5）提议召开临时监事会会议权。69.内部融资的特点是（）。

A.自主性 B.高效率 C.低成本性 D.低风险性

答案

A, C, D 70.重大关联交易是指（）。

A.上市公司拟与关联人达成的总额高于300万元的关联交易 B.上市公司拟与关联人达成的总额高于500万元的关联交易

C上市公司拟与关联人达成的总额高于上市公司最近经审计净资产值的3%的关联交易 D.上市公司拟与关联人达成的总额高于上市公司最近经审计净资产值的5%的关联交易

答案

A, D 71.拟发行上市的公司改组应遵循的原则是（）。

A.突出公司主营业务，形成核心竞争力和持续发展的能力 B.按照《上市公司治理准则》要求独立经营，运作规范 C.有效避免同业竞争，减少和规范关联交易 D.先发行上市，后改制运行

答案

A, B, C 解 析：本题是对拟发行上市公司改组的规范要求的考查。拟发行上市公司改组的规范要求中原则的要求包括

（1）突出公司主营业务，形成核心竞争力和持续发展的能力（2）按照《上市公司治理准则》要求独立经营，运作规范（3）有效避免同业竞争，减少和规范关联交易。

72.重置成本法是在现时条件下，被评估资产全新状态的重置成本减去该项资产的（），估算资产价值的方法。

A.实体性贬值 B.经济性贬值 C.功能性贬值 D.重置性贬值

答案

A, B, C 73.我国发行金融债券的开端是1985年由（）发行的金融债券。

A.中央银行 B.中国商业银行 C.中国工商银行 D.中国农业银行

答案

C, D 解 析：我国经济体制改革后，国内发行金融债券的开端为,1985年由中国工商银行、中国农业银行发行的金融债券。

74.我国企业股份制改组的目的是（）。

A.建立规范的公司治理结构 B.筹集资金 C.剥离不良资产 D.确立法人财产权

答案

A, B, D 75.（）的性质均属国家所有，统称为国有股。

A.国家股 B.流通股 C.非流通股 D.国有法人股

答案

A, D 解 析：组建股份有限公司，视投资主体和产权管理主体的不同情况，其大气层占用的国有资产分别构成国家股和国有法人股。国家股和国有法人股的性质均属国家所有，统称为国有股。

76.在我国现有规定中，无形资产的处置与原企业的整体改组方案往往结合在一起考虑，一般采用的处置方式包括（）。

A.当企业整体改组为上市公司的时候，无形资产产权一般全部转移到上市公司，由国有股权的持股单位，即原企业的上级单位享有无形资产产权的折股

B.当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，直接作为投资折股的，产权归上市公司，控股公司不再使用该无形资产 C.当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，产权归上市公司，但允许控股公司或其他关联公司有偿或无偿使用该无形资产 D.当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，由控股公司和原企业的上级单位共同享有无形资产产权的折股

答案

A, B, C 解 析：D项应改为当企业以分立或合并的方式改组，成立了对上市公司控股的公司的时候，由上市公司出资取得无形资产的产权。

77.1952年，美国大卫•杜兰特把当时对资本结构的见解划分为（）。

A.净收入理论 B.净经营收入理论 C.传统折中理论 D.MM理论

答案

A, B, C 78.下列关于净经营收入理论的说法，正确的有（）。

A.该理论假定，不管企业财务杠杆多大，债务融资成本和企业融资总成本是不变的 B.该理论假定，当企业增加债务融资时，股票融资的成本不变

C.该理论认为，企业可以通过增加成本较低的负债融资而抵消成本较高的股权融资的影响

D.该理论认为负债比例的高低都不会影响融资总成本

答案

A, C, D 解 析：本题考查净经营收入理论。

A.C.D三项是正确的理论阐述。B项应改为：当企业增加债务融资时，股票融资的成本就会上升。

79.下列关于边际资本成本的说法，正确的有（）。A.追加一个单位的资本增加的成本称为边际资本成本

B.边际资本成本可以绘成一条有间断点（即筹资突破点）的曲线 C.内部收益率高于边际资本成本的投资项目应拒绝 D.内部收益率高于边际资本成本的投资项目应接受

答案

A, B, D 解 析：内部收益率高于边际资本成本的投资项目应接受，反之则拒绝;两者相等时则是最优的资本预算。

80.代理成本理论区分了（）的利益冲突。

A.股东之间

B.债权人与经理层之间 C.股东与经理层之间 D.债权人与股东之间

答案

C, D 81.资产评估报告正文包括的内容有（）。

A.评估目的与评估范围 B.资产状况与产权归属 C.评估原则

D.评估方法说明和计算过程

答案

A, B, C 解 析：资产评估报告的正文包括下列内容：评估机构与委托单位的名称、评估目的与评估范围、资产状况与产权归属、评估基准日期、评估原则、评估依据、评估方法和计价标准、资产评估说明、资产评估结论、评估附件名称、评估日期、评估人员签章。82.资本“三原则”是指（）。

A.资本确定原则 B.资本法定原则 C.资本维持原则 D.资本不变原则

答案

A, C, D 83.询价对象有下列（）情形之一的，中国证券业协会应当将其从询价对象名单中去除。

A.不再符合《证券发行与承销管理办法》规定的条件 B.最近12个月内因违反相关监管要求被监管谈话3次以上 C.未按时提交总结报告

D.最近12个月没有活跃的证券市场投资记录 答案

A, B, C 解 析：询价对象是指符合《证券发行与承销管理办法》规定条件的证券投资基金管理公司、证券公司、信托投资公司、财务公司、保险机构投资者、合格境外机构投资者，以及经中国证监会认可的其他机构投资者。询价对象如有下列情形之一的，中国证券业协会应当将其从询价对象名单中去除

（1）不再符合《证券发行与承销管理办法》规定的条件

（2）最近12个月内因违反相关监管要求被监管谈话3次以上（3）未按时提交总结报告。

84.目前，收取承销费用的标准是（）。

A.包销商收取的包销佣金为包销股票总金额的1.5%～3% B.包销商收取的包销佣金为包销股票总金额的0.5%～1.5% C.代销佣金为实际售出股票总金额的0.5%～1.5% D.代销佣金为实际售出股票总金额的1.50%～3% 答案

A, C 85.（）属于网下发行的方式。

A.全额预缴款、比例配售、余款转存 B.全额预缴款、比例配售、余款即退 C.储蓄存款挂钩 D.市值配售

答案

A, B, C 解 析：我国股票发行历史上还曾采取过全额预缴款方式、储蓄存款挂钩方式、上网竞价和市值配售等方式。前两种股票发行方式都属于网下发行的方式，其中全额预缴款方式又包括“全额预缴款、比例配售、余款即退”和“全额预缴款、比例配售、余款转存”两种方式。

86.关于报告期内主要产品的原材料和能源及其供应情况，发行人应披露（）。

A.主要原材料和能源的价格变动趋势 B.主要原材料和能源占成本的比重

C.报告期内各期向前3名供应商合计的采购额占当期采购总额的百分比

D.如向单个供应商的采购比例超过总额的30%或严重依赖于少数供应商的，应披露其名称及采购比例

答案

A, B 87.下列人员不得担任独立董事的是（）。

A.在上市公司或者其附属企业任职的人员

B.在上市公司或者其附属企业任职人员的旁系以内亲属 C.直接或间接持有上市公司已发行股份1%以上的自然人股东 D.为上市公司或者其附属企业提供财务、法律、咨询等服务的人员 答案

A, C, D 解 析：独立董事必须具有独立性，其中不得担任独立董事的人员之一是在上市5公司或者其附属企业任职的人员及其直系亲属和主要社会关系。88.上市公司公开发行新股，必须（）。

A.具备健全且运行良好的组织结构 B.具有持续盈利能力，财务状况良好

C.公司在最近3年内财务会计文件无虚假记载，无其他重大违法行为 D.公司在最近1年内财务会计文件无虚假记载，无其他重大违法行为

答案

A, B, C 89.上市公司公开发行新股的推荐核准，包括（）。

A.由保荐人进行的内核、出具发行保荐书 B.保荐人对承销商备案材料的合规性审核 C.由中国证监会进行的受理文件、初审 D.发行审核委员会审核、核准发行

答案

A, B, C, D 解 析：上市公司公开发行新股的推荐核准，包括由保荐人（主承销商）进行的内核、出具发行保荐书、对承销商备案材料的合规性审核，以及由中国证监会进行的受理文件、初审、发行审核委员会审核、核准发行等。90.股份的特点有（）。

A.股份的金额性 B.股份的平等性 C.股份的不可分性 D.股份的单一性

答案

A, B, C 解 析：股份一般有四个特点（1）股份的金额性（2）股份的平等性（3）股份的不可分性（4）股份可转让性。

91.上市公司申请可转换公司债券在证券交易所上市，应当符合（）。

A.可转换公司债券实际发行额不少于人民币2000万元 B.可转换公司债券的期限为1年以上

C.申请上市时仍符合法定的可转换公司债券发行条件 D.以上都正确

答案

B, C 92.通常情况下，（），赎回的期权价值就越大，越有利于发行人。

A.赎回期限越长 B.转换比率越高 C.转换比率越低 D.赎回价格越低

答案

A, C, D 解 析：本题考查影响可转换公司债券价值因素中的赎回条款。通常情况下，赎回期限越长、转换比率越低、赎回价格越低，赎回的期权价值就越大，越有利于发行人;相反，赎回期限越短、转换比率越高、赎回价格越高，赎回的期权价值就越小，越有利于转债持有人。93.商业银行发行金融债券应具备的条件是（）。

A.核心资本充足率不低于8% B.最近3年连续盈利 C.贷款损失准备计提充足

D.最近2年没有重大违法、违规行为

答案

B, C 解 析：本题考查金融债券的发行条件。商业银行发行金融债券应具备以下条件：具有良好的公司治理机制;核心资本充足率不低于4%;最近3年连续盈利;贷款损失准备计提充足;风险监管指标符合监管机构的有关规定;最近3年没有重大违法、违规行为;中国人民银行要求的其他条件。

94.下列关于可转换公司债券在上海证券交易所发行时间的安排，叙述正确的是（）。

A.T--5日，所有材料报上海证券交易所，准备刊登债券募集说明书概要和发行公告 B.T+I日，上网定价发行日 C.T+2日，冻结申购基金 D.T+3日，中签率公告见报;摇号

答案

A, D 95.企业发行企业债券所筹集的资金可用于（）。

A.固定资产投资项目、收购产权（股权）B.调整债务结构和补充营运资金 C.股票买卖以及期货等高风险投资 D.弥补亏损和非生产性支出

答案

A, B 解 析：根据《国家发展改革委关于推进企业债券市场发展、简化发展核准程序有关事项的通知》，企业债券筹集的资金可用于固定资产投资项目、收购产权（股权）、调整债务结构和补充营运资金。

96.企业有下列（）行为之一的，应当对相关资产进行评估。A.整体或部分改建为有限责任公司或股份有限公司 B.经上级主管部门对企业资产进行审核之后 C.以非货币资产对外投资 D.企业合并、分立、破产、解散

答案

A, C, D 97.国际推介活动中应当注意的内容是（）。

A.防止推销违例 B.宣传的内容一定要真实 C.推销时间应尽量延长 D.把握推销发行的时机

答案

A, B, D 解 析：国际推介活动中应当注意的内容（1）防止推销违例

（2）宣传的内容一定要真实（3）推销时间应尽量缩短和集中（4）把握推销发行的时机。

98.在收购过程中，并购企业主要面临的风险有（）。

A.整合风险 B.市场风险 C.融资风险 D.法律风险

答案

A, B, C, D 解 析：公司收购是高风险经营，收购风险非常复杂和广泛，公司应谨慎对待，尽量避免风险，并把风险消除在收购的各个环节之中，以求收购成功。概括而言，在收购过程中，收购公司主要面临市场风险、营运风险、反收购风险、融资风险、法律风险、整合风险等。99.上市公司股东大会就重大资产重组作出的决议，至少应当包括（）事项

A.本次重大资产重组的方式、交易标的和交易对方 B.交易价格或者价格区间 C.定价方式或者定价依据 D.决议的失效期

答案

A, B, C 解 析：上市公司股东大会就重大资产重组作出的决议，至少应当包括下列事项（1）本次重大资产重组的方式、交易标的和交易对方（2）交易价格或者价格区间（3）定价方式或者定价依据

（4）相关资产自定价基准日至交割日期间损益的归属（5）相关资产办理权属转移的合同义务和违约责任（6）决议的有效期

（7）对董事办理本次重大资产重组事宜的具体授权（8）其他需要明确的事项。

100.对并购重组委员会委员的监督主要包括（）。A。问责制度

B.违规处罚 C.举报监督 D.暂停审核

答案

A, B, C 解 析：并购重组委员会委员接受聘任后，应当承诺遵守中国证监会对并购重组委员会委员的有关规定和纪律要求，认真履行职责，接受中国证监会的考核和监督。主要包括（1）问责制度（2）违规处罚

（3）举报监督机制。

三、判断题（本大题共60小题，每题0.5分，合计30分。）

101.招股说明书摘要的目的仅为向公众提供有关本次发行的简要情况，无须包括招股说明书全文各部分的主要内容。（）

答案

正确

102.股东大会作出普通决议，应当由出席股东大会会议的股东所持表决权的2/3以上通过。

（）

答案

错误 解 析：股东大会作出普通决议，应当由出席股东大会会议的股东所持表决权的过半数通过。103.股份有限公司的股东，即公司股份的所有者。（）

答案

正确

104.我国股票发行监管制度在1998年之前，采取只控制发行规模的办法。（）

答案

错误

105.中国证监会对保荐代表人资格的申请，自受理之日起15个工作日内作出核准或者不予核准的书面决定。（）

答案

错误

解 析：中国证监会依法受理、审查申请文件。对保荐机构资格的申请，自受理之日起45个工作日内作出核准或者不予核准的书面决定;对保荐代表人资格的申请，自受理之日起20个工作日内作出核准或者不予核准的书面决定。

106.有限责任公司变更为股份有限公司时，折合的实收股本总额不得高于公司总资产额。

（）答案

错误

解 析：《公司法》第九十六条规定，有限责任公司变更为股份有限公司时，折合的实收股本总额不得高于公司净资产额。

107.盈利预测报告中预测期间的确定原则为预测时起至不超过下一个会计结束时止的期限。（）

答案

错误

解 析：盈利预测报告中的预测期间的确定原则为：如果预测是在发行人会计的前6个月作出的，则为预测时起至该会计结束时止的期限;如果预测是在发行人会计的后6个月作出的，则为预测时起至不超过下一个会计结束时止的期限。

108.累计投票制是指股东大会选举董事或者监事时，每一股份拥有与应选董事或者监事人数相同的表决权，股东拥有的表决权可以集中使用。（）

答案

正确

109.股份有限公司申请在香港创业板上市，公众股东的数量不得少于50名。（）

答案

错误

解 析：股份有限公司申请在香港创业板上市如发行人具备24个月活跃业务记录，至少有100名股东。如发行人具备12个月活跃业务记录，至少有300名股东，其中持股量最高的5名及25名股东合计的持股量分别不得超过公众持有的股本证券的35%及50%。

110.监事会由股东代表和适当比例的公司职工代表组成，其中职工代表的比例不得低于1/2，具体比例由公司章程规定。（）

答案

错误

解 析：监事会由股东代表和适当比例的公司职工代表组成，其中职工代表的比例不得低于1/3，具体比例由公司章程规定。

111.《证券法》对股份有限公司申请股票上市要求是公司股本总额不少于人民币5000万元。

（）

答案

错误

112.产权界定是指国家依法划分财产所有权和经营权等产权归属，明确各类产权形式的财产范围和管理权限的一种法律行为。产权界定应当依据“谁投资、谁拥有产权”的原则进行。

答案

正确

113.预先披露的招股说明书（申报稿）是发行人发行股票的正式文件，应含有价格信息，但发行人不得据此发行股票。（）

答案

错误

解 析：预先披露的招股说明书（申报稿）不是发行人发行股票的正式文件，不能舍有价格信息，发行人不得据此发行股票。

114.价值重估是指国有资产监督管理机构依据国家清产核资政策和有关财务会计制度规定，对企业申报的各项资产损益和资金挂账进行认证。（）

答案

错误 解 析：损益认定是指国有资产监督管理机构依据国家清产核资政策和有关财务会计制度规定，对企业申报的各项资产损益和资金挂账进行认证。而价值重估是对企业账面价值和实际价值背离较大的主要固定资产和流动资产按照国家规定的方法、标准进行重新估价。115.公司在股份制改组资产评估中一般使用清算价格法。（）

答案

错误

116.发审会后更换保荐人的，无需重新上发审会。（）

答案

错误

解 析：根据《公开发行证券公司信息披露内容与格式准财第9号——首次公开发行股票并上市申请文件》对需由保荐人（主承销商）出具意见的文件，应重新核查并出具新的意见。发审会后更换保荐人（主承销商）的，原则上应重新发审会。

117.净经营收入理论假定，当企业增加债务融资时，股票融资的成本不变。（）

答案

错误

解 析：净经营收入理论假定，不管企业财务杠杆多大，债务融资成本和企业融资总成本是不变的。但是，当企业增加债务融资时，股票融资的成本就会上升。118.国际推介的对象主要是个人投资者。（）

答案

错误

119.认股权证的不利之处是：筹资会稀释股权;当股价大幅度上升时，导致认股权证成本过高等。（）

答案

正确

120.债权人与股东之间的利益冲突以及与债券相伴随的破产成本又称“外部股东代理成本”。（）

答案

错误

121.上海证券交易所上网发行资金申购，根据发行人和主承销商的申请，可以缩短1交易日。（）

答案

正确

122.拟发行上市的公司原则上应采取整体改制方式，即剥离非经营性资产后，企业经营性资产整体进入股份有限公司。企业不应将整体业务的一个环节或一个部分组建为拟发行上市公司。

（）

答案

正确

123.可转换债券每张面值为10元。（）

答案

错误

解 析：可转换债券每张面值为100元。124.首次公开发行股票，发行人应按第9号准则的要求制作和报送申请文件。未按第9号准则的要求制作和报送申请文件的，中国证监会按照有关规定不予受理。（）

答案

正确

125.用股票购买资产的收购方式又叫“换股”。（）

答案

错误

解 析：用股票交换股票，这种收购方式又称换股，一般是收购公司可直接向目标公司的股东发行股票，以交换目标公司的股票。通常来说，至少要达到收购公司能控制目标公司所需的足够多的股票。

126.沪市投资者可以使用其所持的上海证券账户，在申购日向上证所申购在上证所发行的新股，申购时间为T日上午9：30～11：30，下午1：00～3：00。（）

答案

正确

127.香港联交所《上市规则》规定，如果公司在相同的管理层人员的管理下有连续3年的营业记录，以往3年盈利合计5000万港元，并且市值不低于1亿港元，则可以上市。

（）

答案

错误

解 析：香港联交所《上市规则》规定，如果公司在相同的管理层人员的管理下有连续3年的营业记录，以往3年盈利合计5000万港元，并且市值不低于2亿港元，则可以上市。128.首次公开发行股票的持续督导的期间为股票上市当年剩余时间及其后两个完整会计，自股票上市申请被批准之日起计算。（）

答案

错误

解 析：首次公开发行股票的持续督导的期间为股票上市当年剩余时间及其后两个完整会计。持续督导的期间自股票或者可转换公司债券厂L市之日起计算。

129.保荐代表人应当为经中国证监会注册登记并列人保荐代表人名单的机构。（）

答案

错误

解 析：保荐人应当为经中国证监会注册登记并列入保荐人大名单，同时具有交易所会员资格的证券经营机构。

130.股票发行人名称冠有“高科技”或“科技”字样的，招股说明书应说明冠名依据。（）

答案

正确

131.招股说明书分别以中外文编制，在对中外文本的理解上发生歧义时，以中文文本为准。（）

答案

正确

132.招股说明书应使用事实描述性语言，保证其内容简明扼要、通俗易懂，突出时间实 质，不得有祝贺性、广告性、恭维性或诋毁性的词句。（）

答案

正确 133.发行人应在招股说明书及其摘要披露后10日内，将正式印刷的招股说明书全文文本一式三份，分别报送中国证监会及其在发行人注册地的派出机构。（）

答案

错误

解 析：考查招股说明书及其摘要的报送。发行人应在招股说明书及其稍要披露后10日内，将正式印刷的招股说明书全文文本一式五份，分别报送中国证监会屈其在发行人注册地的派出机构。

134.不论《股票上市公告书内容与格式指引》是否有明确规定，凡在招股说明书披露日至上市公告书刊登日期间所发生的对投资者作出投资决议有重大影响的信息，均应披露。

（）

答案

正确

135.国债销售的价格一般不应高于承销商与发行人的结算价格。（）

答案

错误

解 析：国债销售的价格一般不应低于承销商与发行人的结算价格;反之，就可能发生亏损。136.发行人可以认购或变相认购自己发行的金融债券。（）

答案

错误

解 析：发行人不得认购或变相认购自己发行的金融债券。发行人应在中国人民银行核准金融债券发行之日起60个工作日内开始发行金融债券，并在规定期限内完成发行。

137.非公开发行股票的发行对象为境外战略投资者的，应当经国务院相关部门事先批准。

（）

答案

正确

138.境内上市外资股又称B股，是指在中国境内注册的股份有限公司向境内外投资者发行并在中国境内证券交易所上市交易的股票。（）

答案

正确

139.上市公司申请非公开发行新股，不需要保荐人保荐。（）

答案

错误

140.向外商转让上市公司国有股和法人股，原则上采取公开竞价方式。（）

答案

正确

141.可转换公司债券在转换股份前，其持有人具有股东的权利和义务。（）

答案

错误

解 析：可转换公司债券在转换股份前，其持有人不具有股东的权利和义务。142.分离交易的可转换公司债券的期限最短为两年，无最长期限限制。（）

答案

错误

解 析：根据《上市公司证券发行管理办法》，对于可转换公司债券的期限有如下设计要求：可转换公司债券的最短期限为1年，最长期限为6年。分离交易的可转换公司债券的期限最短为1年，无最长期限限制;认股权证的存续期间不超过公司债券的期限，自发行结束之日起不少于6个月。

143.可转换公司债券相当于这样一种投资组合：投资者持有1张与可转债相同利率的普通债券，1张数量为转换比例、期权行使价为初始转股价格的美式买权，l张美式卖权，同时向发行人无条件出售了1张美式卖权。（）

答案

错误

解 析：考查可转换公司债券。可转换公司债券相当于这样一种投资组合：投资者持有1张与可转债相同利率的普通债券，1张数量为转换比例、期权行使价为初始转股价格的美式买权，1张美式卖权，同时向发行人无条件出售了1张美式买权。

144.企业债券是指在中华人民共和国境内具有法人资格的企业在境内依照法定程序发行、约定在一定期限内还本付息的有价证券，如金融债券和外币债券。（）

答案

错误 解 析：企业债券是指在中华人民共和国境内具有法人资格的企业在境内依照法定程序发行、约定在一定期限内还本付息的有价证券，但是，金融债券和外币债券除外。

145.拥有上市公司控制权的股东发行可交换公司债券的，应当合理确定发行方案，可以通过本次发行直接将控制权转让给他人。（）

答案

错误

解 析：拥有上市公司控制权的股东发行可交换公司债券的，应当合理确定发行方案，不得通过本次发行直接将控制权转让给他人。

146.发起机构转让信贷资产取得的收益应按企业所得税的政策规定计算、缴纳企业所得税，转让信贷资产所发生的亏损可按企业所得税的政策规定扣除。（）

答案

正确

147.短期融资券是指企业依照规定的条件和程序在银行间债券市场发行和交易，约定在一定期限内还本付息，最长期限不超过2年的有价证券。（）

答案

错误

148.所谓储蓄国债，是指财政部在中华人民共和国境内发行，通过试点商业银行面向机构投资者销售的、以电子方式记录债权的不可流通人民币债券。（）

答案

错误

解 析：储蓄国债是财政部于2006年7月1日推出的新品种。所谓储蓄国债，是指财政部在中华人民共和国境内发行，通过试点商业银行面向个人投资者销售的、以电子方式记录债权的不可流通人民币债券。

149.国际开发机构在中国境内公开发行人民币债券应组成承销团，承销商应为在中国境外设立的证券经营机构。（）

答案

错误

解 析：国际开发机构在中国境内公开发行人民币债券应组成承销团，承销商应为在中国境内设立的证券经营机构。

150.企业债券上市申请经中国证监会核准后，证券交易所安排该债券上市交易。（）

答案

错误

151.境内上市外资股采取记名股票形式，以外币标明面值，以人民币认购、买卖。（）

答案

错误

解 析：境内上市外资股又称B股，是指在中国境内注册的股，份有限公司向境内外投资者发行并在中国境内证券交易所上市交易的股票。境内上市外资股采取记名股票形式，以人民币标明面值，以外币认购、买卖。

152.公司发行境内上市外资股，应当委托经中国证监会认可的境内证券经营机构作为主承销商或者主承销商之一。公司不可以聘请国外证券公司’担任国际协调人。（）

答案

错误

解 析：按照《国务院关于股份有限公司境内上市外资股的规定》，公司发行境内上市外资股，应当委托经中国证监会认可的境内证券经营机构作为主承销商或者主承销商之一。公司也可以聘请国外证券公司担任国际协调人。

153.境内上市公司所属企业到境外上市，是指境内上市公司有控制权的所属企业到境外证券市场公开发行股票并上市的行为。（）

答案

正确

154.2005年4月27日，中国人民银行发布了《全国银行间债券市场金融债券发行管理办法》，对金融债券的发行行为进行了规范，发行体也在原来单一的政策性银行的基础上，增加了商业银行、企业集团财务公司及其他金融机构。

（）

答案

正确

155.财务顾问应当自持续督导工作结束后I0个工作日内向中国证监会、证券交易所报送“持续上市总结报告书”。（）

答案

正确

156.要约收购是指由收购人与上市公司特定的股票持有人就收购该公司股票的条件、价格、期限等有关事项达成协议，由公司股票的持有人向收购者转让股票，收购人支付资金，达到收购的目的。（）

答案

错误

解 析：要约收购是指收购人为了取得上市公司的控股权，向所有的股票持有人发出购买该上市公司股份的收购要约，收购该上市公司的股份。题意是协议收购的定义。

157.收购公司一般应首先选用向银行贷款（若法律、法规或政策允许）的方式融资，因为速度快，筹资成本低，且易保密。（）

答案

错误

解 析：在所有融资方式中，收购公司一般应首先选用内部自由资金，因为内部自由资金筹资阻力小，保密性好，风险小，不必支付发行成本;其次，选择向银行贷款（若法律、法规或政策允许），因为速度快，筹资成本低，且易保密;再次，选择发行债券、可转换债券等;最后，发行普通股票。

158.2008年8月27日，中国证监会正式发布《关于修改<上市公司收购管理办法>第六十三条的决定》，大股东豁免要约收购的申请由事后调整到了事前，上市公司控股股东的增持行为将更具有灵活性。（）

答案

错误

159.收购要约约定的收购期限不得少于20日并不得超过60日。（）

答案

错误

解 析：关于收购要约的有效期规定，其中包括：收购要约约定的收购期限不得少于30日，并不得超过60日;但是出现竞争要约的除外。

160.承销费用一般根据股票发行规模和承销时间确定。（）

答案

篇3：2010年6月四级考试真题解析

写作

本次四级考试的作文题目为:Due Attention Should Be Given to Spelling。写作提纲如下:

1. 如今不少学生在英语学习中不重视拼写

2. 出现这种现象的原因

3. 为了改变这种状况,我认为……

在英语词汇的学习过程中,学生往往对词的意义、用法、搭配等方面很关注,却常常忽视单词拼写的重要性,在作文中经常出现单词拼写错误。从这个角度看,这次写作题目涉及的话题难度不大,属于常规的校园话题,而且非常贴近生活实际,写作时比较容易给出理由。

从题目的提纲来看,这种题目属于“问题解决性”议论文,这一写作类型在以往的考试中曾多次出现过,如:2000年1月的“解决上大学的费用”;2003年1月的“诚信问题”;2008年12月的“一次性塑料袋的使用问题”;2009年12月的“建设绿色校园”。

按照“问题解决性”议论文的宏观结构,首段应该“提出问题”。考生只需套用引入问题的传统句型即可,可以用两句话左右完成本段。第二段是主体段落,着重“分析问题”。考生应按照题目所给的提纲,在主体段落着重分析造成这种现象的原因:首句应写主题句,点明主旨;接下来可以通过列举、举例等论证手法,写出2～3条原因;本段写四句左右即可收尾。末尾段落属于“解决问题”的段落。首句需要写主题句,指出可以有方法解决这个问题,然后再写出1～2条措施、建议即可,全段可用3～4句完成。

通过分析本次写作考试的题目,我们发现:目前的四级写作越来越“返璞归真”,逐渐恢复到了其对基础语言进行测试的本质,题型也较为传统。考生只要系统学习过近年的作文题目,应该能够比较容易地完成写作。

备考提示:考生应着重复习2004年后的历次作文话题,熟悉题型,总结套路,牢记各种常用句型。

阅读理解

快速阅读

与以往考试相比,本次四级考试快速阅读理解题目的难度略有下降。文章主要讲的是“网络成瘾”,属于目前社会的热点话题。文章通过对人物的采访叙述了网瘾的现象、成因和干预办法。文中引用了各方的观点,而文后题目的出题顺序仍然遵循快速阅读的“顺序原则”,即出题的顺序和文章展开的顺序一致,考生可以根据这个规律缩小查找答案的范围,节省做题时间。

本次快速阅读理解的题目全是考查某人持什么观点的细节题目。在前七道选择题中,除了第2题考查作者观点,没有出现人名外,其余六道题均出现了人名。这些人名对于到原文定位有用信息起到了重要的提示作用。因此,在阅读文章的过程中,考生们要格外留意人名、书名、专有名词等首字母大写的词汇。

备考提示:在备考过程中,考生要训练自己区分文章中不同人物的不同观点的能力,同时注意专有名词的提示作用,把握行文线索。

选词填空

选词填空的文章主要讲的是“绿色建筑”。题目给出的15个备选单词比较简单,均属于四级考纲范围内的基本词汇。在答题时,考生要注意先将给出的15个单词按词性进行分类,选词填空题一般只考查动词、名词、形容词、副词;然后通读原文,通过空格前后的词来判断空格内的词性;最后根据句意代入正确选项,排除干扰选项。

在做题时,考生还要关注文章上下文的逻辑关系。如51题,通过and,我们可以判断出全句为平行结构,因此51题只能填入与前文cooling一致的-ing结构。在选项中,只有选项H (powering)和选项N (supplying)符合,再通过句意判断,可选出powering为正确答案。

此外,文章还考查了一些英文中常见的短语和习惯搭配,如:replace ... with ... (用……替换……)、in the broadest sense (从最广义的层面上来说)、a vast number of (大量……)、protect ... from ... (保护……免受……)等。因此,熟悉固定搭配和惯用结构也是解题的关键。

备考提示:在识记四级词汇时,考生除了要记住单词的意思,同时还要掌握其词性,以便答题时能快速进行分类。此外,考生还应具备基本的语法知识,以便在分析句子成分时知道句子缺少什么成分。

仔细阅读

仔细阅读题属于传统的阅读理解题型。本次仔细阅读的第一篇文章讲的是“飞机上的黑匣子”,第二篇文章讲的是“自我激励的负面作用”。

第一篇文章难度较低,所涉及的也是常识性的内容,因此考生阅读时即使在部分细节上遇到些困难,凭借对此方面背景知识的了解,也能很好地理解全文。与快速阅读部分相似,第一篇仔细阅读的题目也是以细节题为主。除了57题是考查作者观点外,其余四道题均能快速通过题干中的关键词回原文定位,如:58题的Yemeni airliner、59题的1965、60题的Federal Aviation Authority、61题的Air France Flight 447等。

此外,在阅读文章的过程中,考生要学会把握段落主旨句和结构关联词。如59、60两题均用Why作为开头提问,这就需要考生回到原文定位表示原因的内容,并在定位区域内关注表示因果、目的等逻辑关系的词汇。其中全文第三段末句中的to aid visibility即为目的状语,也就是60题的答案。

在解答阅读理解的题目时,快速找到定位点并不一定能保证做对题目,因为答案很少会照搬原文,而通常都会对原文进行改写、解释或同义替换。如60题的原文答案为to aid visibility,在选项中就被替换成了to make them easily identifiable。因此,在复习阅读理解时,考生们要重点积累同义词、近义词等。

第二篇文章话题抽象,观点比较新颖,谈到了自我激励法,通常人们都认为自我激励很有效,但作者却认为这种方法“can actually have the opposite effect”。整篇文章具有批判性,个别句子结构比较复杂,因此有一定的难度。

本篇文章的各个小题侧重考查考生对段落大意的把握,如62题“What do we learn from the first paragraph ...”和66题“What do we learn from the last paragraph?”因此,在阅读文章的过程中,考生要格外留意段落中的主题句。64题“What does the author mean by ‘… you’re just underlining his faults’ (Line 4, Para. 3)?”属于推测文中词义/句意的题目,要求考生在题目所给出的定位点处推敲词或句子背后的真正意义。虽然64题的题干所给出的出题句中并没有生词,但考生切不可掉以轻心,一定要返回到原文查找,并结合出题句的上下句推测句意。

备考提示:仔细阅读的复习要侧重点、线、面的结合。“点”即词汇,一定要注意积累常用词汇的同义词、近义词、反义词;“线”即考点,要对各种阅读理解的常考题型、常见命题思路了然于胸;“面”是文章的逻辑,要从阅读技能上培养自己抓住文章线索的能力。

听力

短对话和长对话

短对话中所考查的内容依然是常规考点。其中11题、16题、18题均考到了“转折关系”,即对话中but后的内容为答案;12题考查建议句型“Why don’t we …”;另外,本次短对话题目还考查了词语的固定结构,如14题听力材料中的“other than ...”。有趣的是,短对话中的16题完全是对1995年6月一道考题的重复,只是变换了男女朗读的顺序。这种原题复现的情况在以前的考试中也曾经出现过,这足以说明做熟历年考试真题的重要性。

在解答长对话的题目时,考生依旧要遵循“所听即所得”的规律,但要注意选项中的同义替换。第一个长对话主要谈论的是“Steve的工作”。对话形式为一问一答式,线索比较清晰。在听力材料开始播放之前,考生应迅速看一遍题干和相关选项,勾出关键词,在听的时候重点听题干和选项中复现的内容,以便能够提前判断题目的答案。

第二个长对话难度比第一个大一些,讨论的是“英国孩子的零用钱”的话题。考生在听的时候要留意对话中出现的数字以及涉及的简单计算。

备考提示:短对话的考点复现频率很高,因此,考生在备考阶段要听熟历年真题,包括距离现在比较久远的题目,熟悉各种常考场景的高频词汇、词组和句型。对于长对话,考生在听的时候要学会“一心二用”,可边听边尝试简单记录一些要点。做题之前要先抓紧时间读完题目中的选项,以便预测大概的话题,减轻听录音时的理解负担。

短文理解

短文理解是很难靠“临阵磨枪”来解决的题目。本次的短文理解题考查了一篇小故事和两篇议论文,均遵循“所听即所得”的原则。在听懂的基础上,做对题目应该难度不大。需要注意的是,此次的英文原文和题目中存在“正话反说”的陷阱,如第三篇听力原文的最后一句:“Tom does not think a babysitter can replace a mother and thinks it’s a bad idea for the children to spend so much time with someone who’s not part of the family.”句子很长,而且句中出现了多个关于是非判断的词,如does not think、bad idea、who’s not part of the family。这就需要考生在听的过程中牢牢抓住作者的态度,不要被复杂的说法混淆了判断。

备考提示:在考试时,考生要注意听句与句之间的联系,争取听出起连接作用的关联词都是哪些单词;同时要“抓大放小”,不要因为不理解某一个词而影响听其他的部分。

复合式听写

本次复合式听写考查的词汇均是大纲内的基础词汇,除了interacting、abstract拼写稍微难点,其余单词都不难。43题的mystery曾经在2003年的复合式听写中出现过,当时考查的是其形容词形式mysterious。对于句子听写部分,此次句子长度都在14个单词左右,不算长。在听的时候,考生要抓住句子的主干,争取在第二遍听完后补全。

备考提示:在考试时,考生要注意核查所写单词的拼写是否正确,学会利用语法知识对所填单词进行复查。同时,该题目要求考生具备一定的语言基础和语言的综合运用能力,只有这样,在听写句子时,才能用自己的语言将句子大意复述出来。

完型填空

本次完型填空文章的主题是“电子商务与传统商务的比较”。对于这个话题,各位考生应该不会感到陌生。本次的各个考点与往年相比无大的变化,仍侧重考查词汇辨析、词组搭配和句间的逻辑关系。本题型综合考查了考生对英语词汇、语法的掌握情况和考生的阅读能力,比较全面地测试了考生的英语水平。

备考提示:在平时的备考过程中,考生要将完型填空题目当成精读文章来反复推敲和研究,从词汇、句子结构、文章逻辑关系等方面进行复习,尽量做到面面俱到。

翻译

本次的翻译题不难,依旧考查考生两方面的能力:一是词汇和句型结构的应用,二是语法的应用。其中87题的“have difficulty (in) doing sth.”结构已经是第三次出现在四级的翻译题目中,最近一次是在2009年6月的四级真题中。89题的“look forward to sth./doing sth.”结构在2008年6月的翻译题中也出现过。其余题目的考点,如88题考到的倒装和90题考到的虚拟语气也均在历年四级的完型填空、阅读理解、听力等题目中有所涉及。再次提醒所有考生,历年考过的真题是复习过程中最为权威、最为重要的资料,值得考生们反复研究,反复练习。

篇4：2010年5月《证券投资基金》考试真题试卷

(总分100, 考试时间120分钟)

一、单选

1.根据《证券投资基金法》的规定，基金财产不得用于下列哪项投资活动？（）

A 买卖国债 B 证券承销 C 买卖股票 D 买卖股票

答案:B

2.在我国，拟设立的基金管理公司的注册资本不低于人民币（A 3000 B 1000 C 10000 D 5000

答案:C）万元。在我国，拟设立的基金管理公司的注册资本不低于人民币1亿元。3.基金经理经常调查不同行业的投资比重，主要目的在于获取（）。

A 股票选择决策的超额报酬 B 择时决策的超额报酬 C 行业轮动决策的超额报酬 D 资产配置决策的超额报酬

答案:C

4.与多重免疫策略相比，多重负债下的现金流匹配策略（）。

A 成本较低

B 承担较大的市场利率风险

C 在利率没有变动时不需要对投资组合进行调整 D 没有持续期的要求

答案:D

5.基金托管人召集基金份额持有人大会应至少提前（）日公告大会的召开时间、会议形式、审议事项和表决方式等事项。

A 30 B 45 C 15 D 10

答案:A

6.一般来说，资产配置的情景综合分析法的预测区间为（）。

A 1～2年 B 9～10年 C 6～8年 D 3～5年

答案:D

7.信息披露义务人应当在重大事件发生之日起（）日内编制并披露临时报告书。

A 3 B 5 C 2 D 1

答案:C

8.ETF建仓期通常不超过（）。

A 2个月 B 3个月 C 1个月 D 4个月

答案:B

9.根据现代组合理论，能够反映投资组合风险大小的定量指标，除了组合的方差外，还有（）。

A 相关系数 B Beta系数 C 利率 D Alpha系数

答案:B

10.对基金产品的未来收益进行预测属于（）。

A 基金宣传推介的禁止行为 B 基金管理公司可自主决策的事项 C 法规许可的行为

D 需要事先向监管部门申请的事项

答案:A

11.其他情况不变时，当基金的分散程度提高时，基金的特雷诺指数通常将（A 不会变大 B 不会变小 C 无法判断 D 不变

。）

答案:A

12.消极的债券组合管理者通常把（）看作均衡交易价格。

A 市场价格 B 买方报价 C 债券面值 D 卖方报价

答案:A

13.常用来作为平均收益率的无偏估计的指标是（）。

A 时间加权收益率 B 几何平均收益率 C 算术平均收益率 D 加权平均收益率

答案:C

14.根据中国证监会对基金的分类标准，混合型基金是指（）基金。

A 主要投资于股票、债券，且不低于20%的基金资产投资于货币市场工具的

B 主要投资于股票、债券和货币市场工具，且股票、债券投资比例不符合股票基金、债券基金规定的

C 主要投资于股票、债券，且80%以上的基金资产投资于债券的 D 主要投资于股票、债券，且60%以上的基金资产投资于股票的 答案:B

15.下列关于机构法人投资基金税收的表述，正确的是（）。

A 对非金融机构买卖基金的差价收入不征收营业税 B 对机构买卖基金份额征收印花税

C 对金融机构买卖基金的差价收入征收营业税 D 对非金融机构买卖基金的差价收入征收营业税

答案:A

16.马柯威茨的投资组合理论的主要贡献表现在（）。

A 创立了以均值与方差为基础进行证券分析与组合构造的理论 B 降低了构造有效投资组合的计算复杂性与所费时间 C 以因素模型解释了资本资产的定价问题 D 确立了市场投资组合与有效边界的相对关系

答案:A

17.关于套利，以下表述正确的是（）。

A 套利机会可以长久地存在下去 B 套利只存在单一资产上

C 套利机会的存在意味着市场处于不均衡状态

D 当投资者不需要任何投资就可以获得低风险收益时，他们就是在套利

答案:C 18.通过对基金持股的（）分析，可以看出基金是偏好大盘股投资、中盘股投资还是小盘股投资。

A平均市盈率 B平均市准率 C 持股数量 D平均市值

答案:D

19.《证券投资基金法》规定，基金份额净值计价错误达到基金份额净值的（基金管理人应当公告，并报国务院证券监督管理机构备案。

A 0.8% B 0.1% C 0.5% D 0.3%

答案:C）以上时，20.基金公司的（）是为基金投资运作提供支持，主要从事宏观、行业和上市公司投资价值研究分析的部门。

A 风险管理部 B 研究部 C 交易部 D 投资部

答案:B

21.证券投资基金在资本市场上发挥着重要作用，但下列陈述中不属于证券投资基金作用的是（）。

A 优化金融结构，促进了经济增长 B 有利于证券市场的稳定发展 C 有利于证券市场的稳定发展 D 推动股票指数持续上升

答案:D 22.债券组合管理的（），是使投资组合中债券的到期期限集中于收益率曲线的一点。

A 样式策略 B 债券互换策略 C 两级策略 D 子弹式策略

答案:D

23.与其他金融工具相比较，开放式基金是一种（）。

A 收益凭证 B 债券凭证 C 受益凭证 D 信用凭证

答案:C

24.我国证券投资基金的托管协议是基金管理人与（）之间订立的就基金资产保管、资金清算、会计核算等方面达成的协议书。

A 证券投资基金的运作与参与主体 B 基金发起人 C 基金份额持有人 D 监管机构

答案:A

25.以下关于开放式基金的描述，正确的是（）。

A 开放式基金的非交易过户，是将基金份额从投资者的一个基金账户转移到其名下的另一个基金账户

B 由于需要收取一定转换费用，开放式基金份额转换的综合费用较高 C 基金持有人可以办理其基金份额在不同销售机构的转托管

D 开放式基金的非交易过户只适用于个人投资者，机构投资者不能进行非交易过户

答案:C

26.以下资产配置策略中，不随市场变动而采取行动的策略是（）。

A 动态资产配置策略 B 买入并持有策略 C 投资组合保险策略 D 恒定混合策略

答案:B

27.我国基金管理公司独立董事人数不得少于董事会人数的（）。

A 1/3 B 1/6 C 1/4 D 1/5

答案:A

28.专业基金销售机构申请基金代销业务资格的最低注册资本金要求是（A 5000 B 1000 C 3000）万元。D 2000

答案:C

29.乖离率（BIAS）是技术分析指标之一，它属于（）。

A 量能指标 B 超买超卖型指标 C 摇动型指标 D 震荡型指标

答案:B

30.证券投资组合的期望收益率等于组合中各证券期望收益率的加权平均值，其中对权数的表述正确的是（）。

A 所使用的权数是组合中各证券未来收益率的概率分布 B 所使用的权数是组合中各证券的投资比例 C 所使用的权数是组合中各证券的期望收益率 D 所使用的权数之和可以不等于1

答案:B

31.通常对封闭式混合型基金的财务会计报表分析不包括（）。

A 持仓结构分析 B 基金份额变动分析 C 盈利能力分析 D 投资风格分析

答案:B

32.在基金宣传推介材料中，不符合法律法规相关要求的是（）。

A 登载基金的过往业绩时，基金合同生效10年以上的，应当登载最近10个完整会计的业绩

B 根据以往该基金的表现，表明该基金经理的强项在于操作

C 根据以往该基金的表现，预计该基金经理能够战胜比较基准3个百分点

D 根据以往基金经理的表现，表现该基金经理对宏观经济的走向有很高的预测准确率

答案:C

33.价值型股票基金与成长型股票基金相比（）。

A 投资风险一样 B 投资风险高低无法比较 C 投资风险相对较低 D 投资风险相对较高

答案:C

34.基金信息披露监管的根本目的在于（）。

A 保护基金份额持有人的合法权益 B 保护基金管理人的合法权益 C 确保基金行业竞争的有序性 D 确保基金行业的稳定与发展

答案:A

35.目前，在我国允许以合伙企业的形式申请基金销售业务资格的是（）。

A 证券公司 B 证券投资咨询机构 C 商业银行 D 独立基金销售机构

答案:D

36.基金管理公司投资管理人员，不包括（A 基金公司投资决策委员会成员 B 基金公司交易员

C 基金公司投资、研究、交易部门的负责人D 基金经理助理

答案:D

。）37.市场时机选择者（）。

A 资产组合的贝塔值固定 B 资产组合的贝塔值不固定 C 资产组合的贝塔值为零 D 资产组合的贝塔值为零

答案:B

38.资产配置通常考虑的几种主要资产中，流动性最强的资产是（）。

A 货币市场工具 B 不动产 C 股票 D 固定收益证券

答案:A

39.根据《证券投资基金托管资格管理办法》的要求，基金托管人要有安全高效的清算，交割系统，系统内证券交易结算资金在（）内汇划到账。

A 1小时 B 2小时 C 2天 D 1天

答案:B

根据《证券投资基金托管资格管理办法》的要求，基金托管人要有安全高效的清算，交割系统，系统内证券交易结算资金在2小时内汇划到账。

40.中国证监会自受理基金管理公司设立申请之日起（）个月内现场检查基金公司设立准备情况。

A 5 B 6 C 3 D 2

答案:A

41.基金销售机构以总部的名义使用的账户是（）。

A 基金销售结算专用账户 B 基金资产清算账户 C 销售归集分账户 D 销售归集总账户

答案:D

42.预测股票未来收益率的准确性越低，积极的股票风格管理的有效性（）。

A 越高 B 越低 C 不能判断 D 不受影响

答案:B

43.基金合同是规范基金当事人权利义务关系的基本法律文件，这些当事人不包括（A 基金托管人 B 基金代销机构

。）C 基金管理人 D 基金份额持有人

答案:B

44.在基金的评价中，定量分析主要用于对（）的分析评价。

A 基金经理 B 基金管理人 C 基金业绩 D 基金托管人

答案:C

45.根据目前我国基金注册登记业务的通常做法，投资人T日申购基金成功后，基金注册登记人在（）日为投资人登记权益。

A T+0 B T+1 C T+3 D T+2

答案:B

46.能够进行实时套利交易的基金是（）。

A 保本基金 B LOF C 伞型基金 D ETF

答案:D

47.以下关于基金管理公司内部风险控制制度的表述中，不正确的是（）。

A 严格按照法律法规和基金合同规定的投资比例进行投资 B 每笔交易都必须有书面记录

C 每个基金经理作出的交易指令必须独立下达于其对应的专门交易员，各交易员应分别独立 D 基金管理公司管理的基金资产与基金管理公司的自有资产必须相互独立

答案:C

48.某一债券组合中包括两种债券，债券A价值4000元、收益率5%，债券B价值6000元、收益率8%，则债券组合的加权平均收益率为（）。

A 7.8% B 7.5% C 6.8% D 6.5%

答案:C

49.关于封闭式基金的上市交易条件的表述，不正确的是（）。

A 基金合同期限为5年以上 B 基金募集金额不低于2亿元人民币

C 封闭式基金份额总额达到核准规模的80%以上 D 基金份额持有人不少于1000人

答案:C

50.根据《证券投资基金法》的规定，依法设立并取得基金托管资格的基金托管人是下列机构中的（）。

A 商业银行 B 证券公司 C 基金管理公司 D 基金投资咨询公司

答案:A

51.（）认为长、中、短期债券被分割在不同的市场上，各自有独立的市场均衡状态。

A 完全预期理论 B 有偏预期理论 C 优先置产理论 D 市场分割理论

答案:D

52.基金产品设计的起点在于（）。

A 确定目标客户 B 考虑相关法律法规的约束 C 确定基金风格 D 选择适当的产品组合答案:A

53.基金托管人在基金信息披露方面的作用主要是（）。

A 编制季报、年报等各类定期报告

B 复核信息披露文件，维护基金当事人尤其是基金份额持有人的权益 C 复核信息披露文件，并对其真实性、准确性和完整性负责 D 编制月报、基金公告等各类临时报告

答案:B

54.（）不属于《证券投资基金销售业务信息管理平台管理规定》的要求。

A 保障基金投资人资金流动的安全 B 支持基金销售适用性原则 C 能够为交易所提供监控信息 D 具备基金销售费率的监控机制

答案:D

55.债券指数化投资策略的目标是使债券投资组合的收益（A 与某个特定指数的收益相同 B 高于某个特定指数的收益 C 高于市场平均收益 D 与市场平均收益相同

答案:A

56.在资产组合理论中，最优证券组合为（）。）

A 无差异曲线与有效边界的切点 B 有效边界上斜率最大点 C 无差异曲线上斜率最大点 D 无差异曲线与有效边界的交叉点

答案:A

57.以下关于基金管理公司高级管理人员离任审计与离任审查的说法，正确的是（）。

A 基金管理公司董事长离任的，中国证监会将对其进行离任审计

B 基金管理公司副总经理离任时，公司应立即聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所进行离任审计

C 在离任或者责任查期间，基金管理公司高级管理人员不得到其他基金管理公司任职 D 基金托管部门高级管理人员离任时，相关相构应立即聘请具有从事证券相关业务资格的会计师事务所对其进行离任审计

答案:C

58.基金销售机构内部控制应遵守（）原则。

A 健全性、有效性、全面性、安全性 B 健全性、有效性、独立性、可靠性 C 健全性、有效性、独立性、安全性 D 健全性、有效性、独立性、审慎性

答案:D

59.如果市场是有效的，证券价格针对一条信息会出现下列何种反应？（）

A 没有反应 B 逐步调整到位 C 迅速调整到位

D 反应方向正确，但反应过度

答案:C

60.当市场表现出强烈的上升或下降趋势时，恒定混合资产配置策略的表现（有策略。

A 等同于

买入并持）B 可能优于也可能劣于 C 劣于 D 优于

答案:C

二、多选

61.分级基金定可能是以下哪类基金？（）

A 封闭型分级基金 B 主动型分级基金 C 混合型分级基金 D 被动型分级基金

答案:A,B,C,D

62.目前，我国证券投资基金销售渠道有（）。

A 保险公司

B 基金管理公司直销中心 C 证券公司 D 商业银行

答案:B,C,D

63.证券投资基金市场营销的内容包括（A 营销环境分析 B 目标客户确定 C 营销过程管理 D 营销组合设计

答案:A,B,C,D

64.下列事件中（）为非系统风险。

A 通货膨胀率变动 B 旅游业的季节性因素 C 新产品研发 D 政府换届

。）

答案:B,C

65.根据《证券投资基金运作管理办法》，对于基金管理公司及其有关当事人未履行规定义务的，中国证监会及其派出机构视不同情况可采取下列哪些措施？（）

A 对直接负责的主管人员出具警示函 B 责令整改

C 对直接负责的主管人员暂停履行职务 D 暂停办理相关业务

答案:A,B,C,D

66.在我国，保本型基金可以投资于（）。

A 保本基金 B 金融债 C A股股票 D 企业债

答案:A,B,C,D

67.证券投资的预期收益率与风险之间的关系是（）。

A 证券的风险-收益率持仓会随着各种相关因素的变化而变化 B 预期收益率越高，承担的风险越大 C 反向联动关系 D 正向联动关系

答案:B,D

68.证券投资基金的客户服务方式包括（）。

A 手机短信 B 电话服务中心 C 互联网 D 传真

答案:A,B,C,D

69.在基金投资研究的实践中，说法正确的有（）。

A 债券的久期策略在实践中非常重要 B 宏观利率走势的判断有重要意义 C 债券信用等级的研究有重要意义

D 对于国内企业发行的国内证券而言，人民币汇率的变动时其也有重要影响，应密切关注

答案:A,B,C,D

70.基金管理公司内部控制制度由以下几部分组成？（）

A 部门规章 B 业务操作手册 C 基本管理制度 D 内部控制大纲

答案:A,B,C,D 71.目前，披露上市交易公告书的基金品种主要有（）。

A LOF B 封闭式基金 C 货币市场基金 D ETF

答案:A,B,D

72.以下关于加强基金信息披露的表述，正确的有（）。

A 有利于防止利益冲突与利益输送 B 有利于投资者的价值判断 C 有利于树立基金行业的公信力 D 有利于保护投资者利益

答案:A,B

73.同时募集投资方向分别为债券型、股票型、指数型和混合型四个特定客户资产管理产品，募集期结束后的规模分别如下，能按期设立的是（）。

A 总资产合计100000万元人民币，委托人数208人 B 总资产合计50000万元人民币，委托人数199人 C 总资产合计1000万元人民币，委托人数20人 D 总资产合计30000万元人民币，委托人数199人

答案:B,D

74.下列哪些选项属于QDII基金的投资风险？（）

A 汇率风险

B 国别风险、新兴市场风险 C 市场风险 D 流动性风险

答案:A,B,C,D

75.关于我国证券投资基金业的发展，下列陈述正确的有（）。

A 国内第一只上市开放式基金（LOF）——南方积极配置基金2004年10月成立 B 2001年9月发行的“华安创新”是我国第一只开放式证券投资基金 C 截至到2004年底，开放式基金的净值规模超过封闭式基金 D 我国第一只投资基金是淄博乡镇企业投资基金

答案:A,B,C,D

76.分析股票基金组合特点的指标有（）。

A 跟踪误差 B平均市值 C平均市盈率 D平均市净率

答案:B,C,D

77.证券投资基金常见的营业推广手段有（A 投资者交流 B 广告促销 C 销售点宣传 D 销售点宣传。）

答案:A,C,D

78.关于契约型基金的投资者，下列说法正确的有（）。

A 投资者既是基金持有人又是公司的股东 B 投资者通过购买基金份额获取投资收益

C 投资者对基金的重要投资决策通常不具有发言权 D 投资者以股息形式获取投资收益

答案:B,C,D

79.当单个开放日基金净赎回申请超过上一日基金总份额的（赎回。

A 8% B 10% C 15% D 12%

时，可以认为发生了巨额）

答案:B,C,D

80.在我国，证券投资基金的监管需要遵循以下原则（）。

A 审慎监管原则 B 监管与自律并重原则 C 监管的独立性和全面性原则 D 奖励与惩罚并重原则

答案:A,B

81.公开披露的基金信息包括（）。

A 基金资产净值 B 基金投资策略 C 基金合同生效公告 D 基金招募说明书

答案:A,C,D

82.基金资产账户管理业务中，不符合有关法律、法规或部门规章的行为有（）。

A 基金托管人要为基金设立独立的账户，单独核算、分账管理

B 基金托管人根据需要为多个基金合并开立一个账户，但每只基金独立进行会计核算 C 基金托管人在不违背持有人利益的前提下，可以转让基金账户 D 基金托管人在不违背持有人利益的前提下，可以转让基金账户

答案:B,C,D

83.证券投资基金市场营销与有形产品营销相比，其特殊性体现在（）。

A 规范性 B 适用性 C 专业性 D 服务性

答案:A,B,C,D 84.以下关于基金管理公司业务特点的论述中，正确的有（）。

A 经营风险相对具有较高负债的银行、保险公司等其他金融机构要低得多 B 资产管理规模的扩大对基金管理公司具有重要的意义 C 在经营上更多体现出一种知识密集型产业的特色 D 基金管理公司的收入主要来自于基金净值的增长

答案:A,B,C

85.从时间跨度和风格类别上看，资产配置的类别可以分为（）。

A 战略性资产配置 B 资产混合配置 C 买入并持有策略 D 战术性资产配置

答案:A,B,D

86.根据证券组合管理者对市场效率的不同看法，其采用的管理方法大致分为（A 被动管理

。）B 主动管理 C 消极管理 D 战略性管理

答案:A,B

87.交易所交易资金清算包括在证券交易所进行的（A 申购 B 增发新股 C 股票买卖 D 债券买卖

答案:C,D

88.股利贴现模型中的预期未来现金流量通常包括（A 股票的现价 B 预期的股利支付 C 股票的收益

。））D 预期股票未来售价

答案:B,D

89.基金托管人对基金管理人的监督包括（）。

A 投资对象 B 基金投资禁止行为 C 基金投融资比例 D 基金投资范围

答案:A,B,C,D

90.ETF申购赎回中的现金替代分为（）几种类型。

A 必须现金替代 B 现金替代保证 C 可以现金替代 D 禁止现金替代

答案:A,C,D

91.以技术分析为基础的投资策略与以基本分析为基础的投资策略的区别主要包括（）。

A 对市场有效性的判定不同 B 分析基础不同 C 使用者不同 D 使用的分析工具不同

答案:A,B,D

92.以下关于基金销售费用的说法，不正确的有（）。

A 管理人与销售机构应约定支付报酬的比例和方式

B 管理人与销售机构不可以约定按销售基金的保有量提取一定比例的客户维护费 C 代销机构可以向投资人收取基金合同未约定的手续费用 D 代销机构可以向投资人收取基金合同未约定的手续费用

答案:B,C

93.对于短期交易的投资人，基金管理人可以在基金合同、招募说明书中约定（）。

A 收取短期交易投资人的赎回费的8%计入基金资产

B 对于持续持有期少于30日的投资人，收取不低于赎回金额0.75%的赎回费 C 对于持续持有期少于7日的投资人，收取不低于赎回金额1.5%的赎回费 D 收取短期交易投资人的赎回费的5%计入基金资产

答案:B,C

94.基金份额持有人大会可以由（）提议召集。

A 基金份额持有人 B 基金托管人 C 基金管理人 D 基金审计机构

答案:A,B,C 95.衡量基金绩效应考虑的因素包括（）。

A 基金的投资目标 B 基金的风险水平C 比较基准 D 时期选择

答案:A,B,C,D

96.因持有股票而享有的配股权，从配股除权日到配股确认日的估值方法，表述正确的有（）。

A 股票收盘价高于配股价，按收盘价高于配股价的差额估值 B 收盘价等于或低于配股价，按收盘价高于配股价的差额估值 C 股票收盘价等于或低于配股价，则估值为零 D 股票收盘价高于配股价，则估值为零

答案:B,D

97.开放式基金份额变化的核算内容包括基金份额的（）。

A 申购 B 转入 C 利息计算 D 赎回

答案:A,B,D

98.根据债券的发行人的不同，可以将债券分为（A 政府债券 B 企业债券 C 金融债券 D 可转换债券

答案:A,B,C

99.科学合理的基金分类（）。

A 有利于投资者作出正确的投资选择与比较 B 是基金研究评价机构进行基金评级的基础

。）C 使基金管理公司的基金业绩公平合理 D 有利于监管部门实施更有效的分类监管

答案:A,B,C,D

100.基金托管人内部控制的主要内容包括（）。

A 资产保管 B 会计核算和估值 C 投资监督 D 资金清算

答案:A,B,C,D

101.影响投资者风险承受能力和收益需求的因素通常包括（A 资产负债状况 B 投资周期

C 投资者的风险偏好 D 投资者的年龄

。）

答案:A,B,C,D

102.资产配置的投资组合保险策略的特征包括（）。

A 市场变动的行动方向是下降时买入，上升时卖出 B 要求的市场流动性较小 C 在强趋势的市场环境下有利 D 支付曲线模型为凸型

答案:A,C,D

103.目前，我国基金的监管手段主要有（）。

A 行政手段 B 舆论手段 C 法律手段 D 经济手段

答案:A,C,D

104.我国现行税法规定（）。

A 企业投资者从基金分配中获得的收入，征收企业所得税 B 企业投资者买卖基金份额暂免征收印花税

C 对不同的机构投资者买卖基金份额的差价收入实行不同的营业税征收政策 D 对机构投资者买卖基金份额的差价收入既征收所得税，也应收营业税

答案:A,B

105.关于信息比率中的跟踪误差的说法，正确的有（）。

A 信息比率较小的基金其表现要好于信息比率较大的基金 B 基金收益率与基准组合收益率之间的差异收益率的标准差 C 反映了消极管理风险 D 反映了积极管理风险

答案:B,C

106.LOF份额的跨系统转托管包括（）。

A 将托管在某代销机构的LOF份额转托管到某证券经营机构

B 将登记在证券登记结算系统中的基金份额转托管到基金注册登记系统 C 将登记在基金注册登记系统中的基金份额转托管到证券登记结算系统 D 将托管在基金管理人LOF份额转托管到其他基金代销机构

答案:B,C

107.下列关于麦考莱久期的论述，正确的有（）。

A 附息债券的麦考莱久期小于其到期期限 B 附息债券的麦考莱久期大于其到期期限 C 零息债券的麦考莱久期小于其到期期限 D 零息债券的麦考莱久期等于其到期期限

答案:A,D

篇5：2010年5月《证券投资基金》考试真题试卷

一般资料：求助者，男性，38岁，私营企业总经理。

案例介绍：求助者有一天到儿子的学校开家长会，遭老师当众批评，心烦、燥热，突然觉得透不过气来，胸闷、心慌，非常难受，认为自己得了心脏病，因此非常紧张、害怕，手脚发麻，浑身颤抖。求助者迅速离开学校，乘出租车到医院看急诊，症状缓解，未发现明显异常。此后参加一社交活动，又有类似症状发生，经治疗后缓解。专门到心内科住院检查，但未查出器质性病变。此后经常发作，每周2～3次，每次持续数十分钟，时间场合均无规律可循，也无明显发作征兆，能自行缓解。曾多次到医院就诊，服用过安定类药物，但仍时有发作。发作时头脑清楚，客观环境并无相应可怕的事物和情境。不发作时，生活、工作均正常。目前求助者害怕一个人呆在家里，不敢一个人到外地出差，怕自己突发心脏病死了，不敢到人多拥挤的地方。知道自己不一定就是心脏病，但没法控制。曾对家人表示活着真是受罪，不如死了算了。

心理咨询师观察了解到的情况：求助者性格较内向，做事认真谨慎，非常孝敬父母。对自己要求很严格，不吸烟，很少喝酒。十年前曾患过胃溃疡，经治疗后缓解。

多选：

21、该求助者主要的情绪症状包括(AD)

(A)焦虑(B)恐惧转自环 球 网 校edu24ol.com

(C)强迫)(D)抑郁

多选：

22、该求助者的躯体症状包括(ACD)。

(A)浑身颤抖(B)恐惧、紧张

(C)手脚发麻(D)胸闷、心慌

单选：

23、该求助者产生症状的特殊诱因是(AA)

(A)开家长会(B)参加社交活动

(C)患胃溃疡(D)无明确特殊诱因

多选：

24、对于该求助者作出初步诊断的主要依据包括(ABCD)。

(A)治疗经历(B)情绪体验

(C)临床检查(D)躯体症状

单选：

25、对该求助者的初步诊断是(A)

(A)恐怖性神经症(B)恐惧、紧张

(C)急性应激障碍(D)广泛性焦虑

多选：

26、心理咨询师作鉴别诊断时需要考虑排除(ABC)

(A)胃溃疡(B)疑病性神经症

(C)躯体障碍(D)恐怖性神经症

多选：

27、对该求助者可选用的心理测验包括(ABC)。

(A)EPQ(B)SCL-90

(C)SAS(D)BPRS

多选：

28、该求助者“曾对家人表示活着真是受罪，不如死了算了”，说明其(BC)

(A)出现自杀倾向(B)内心痛苦

(C)生存意向下降(D)严重强迫

单选：

29、对该求助者还需了解的资料是(AC)

(A)病程长短(B)恐惧、紧张

(C)认知倾向(D)个性特征

案例二：

一般资料：求助者，女性，16岁，高中一年级学生。

案例介绍：求助者小时候经常听奶奶讲鬼的故事，三个多月前睡觉时做梦，梦见一个穿白衣的女鬼缠着自己，非常害怕，当时被吓醒，一直哭到天亮。同宿舍有些同学也说梦见过鬼，说鬼魂会附体。求助者很害怕，就开始走读，回家睡觉。尽管有妈妈陪着，但一想到梦里的鬼，就觉得浑身不舒服，很害怕睡着了再梦见鬼。看着墙上的一些裂纹仿佛就像看到鬼狰狞的脸，为此很恐惧。求助者明明知道世界上没有鬼，觉得不应该害怕，但就是难以控制。为睡觉的问题痛苦，为控制不住的想法非常苦恼。由于睡眠差，上课无精打采，学习成绩明显下降，也无心思做其它事。心情烦躁，内心痛苦，父母老师都来开导她，但没什么效果，一月来已无法上课，自己主动来咨询。

心理咨询师观察了解到的情况：求助者为独生女，自幼生长在农村，当地迷信色彩较浓。求助者性格内向，胆小、敏感，缺乏独立能力。人际关系较好，目前学习困难。

单选：60、该求助者主要的情绪症状是(B)。

(A)恐惧(B)焦虑

(C)抑郁(D)担心

单选：61、该求助者因害怕而走读，表明其出现(A)。

(A)退缩行为(B)社会功能丧失

(C)回避行为(D)存在躯体障碍

单选：62、“看着墙上的一些裂纹仿佛就像看到鬼狰狞的脸”，表明其出现了(C)。

(A)幻觉(B)妄想

(C)错觉(D)压抑

单选：63、“求助者明明知道世界上没有鬼„„但就是难以控制”，表明求助者存在(A)。

(A)现实冲突(B)常形冲突

(C)道德冲突(D)变形冲突

单选：64、该求助者的社会功能(D)转自环 球 网 校edu24ol.com

(A)没有受损(B)轻中度受损

(C)轻度受损(D)中重度受损

单选：65、对该求助者的初步诊断是(A)。

(A)严重心理问题(B)惊恐障碍

(C)恐怖性神经症(D)精神疾病

多选：66、引发该求助者心理问题的原因包括(ABCD)。

(A)缺乏独立性(B)梦见鬼

(C)当地讲迷信(D)胆子小

多选：67、对于该求助者，可以使用的疗法包括(BCD)。

(A)暴露疗法(B)想象冲击疗法

(C)阳性强化法(D)认知行为疗法

单选：68、本案例恰当的远期咨询目标是帮助求助者(C)。

(A)克服恐惧(B)增强独立性

(C)心理成长(D)性格变外向

多选：69、从本案例中可以判断求助者(ABC)

(A)得到社会支持系统的帮助(B)环境文化因素影响明显

(C)得到了帮助但无明显效果(D)性别躯体因素影响明显

案例三：

下面是某求助者的WAIS-RC的测验结果

原始7 0 5 3 123 分 量表分 1 3 9 1 5 7 1 3 1 3 70 1 6 6 1 0 8 1 3 53 智110 100 107

商

单选：91、根据该求助者FIQ结果，其智力等级是(B)。言 语 测 验 操 作 测 验

知领算相数词合数填积图拼合识 悟 术 似 广 汇 计 符 圈 木 排 图 计 22 1 5 1 7 1 0 1 6 65 73 8 33 1 6 34

言操总

语 作 分

(A)高于平常(B)平常

(C)低于平常(D)边界

多选：92、从分测验结果可以看出，与一般人相比ABCD

(A)领悟(B)填图

(C)相似性(D)图片排列

单选：93、根据该求助者智商结果，正确解释是(A)

(A)听觉加工模式发展较视觉加工模式好

(B)视觉加工模式发展较听觉加工模式好

(C)操作技能发展较言语技能好

(D)言语能力和操作能力并无显著差异

多选：94、关于儿童行为量表，正确的说法包括(ABC)。

(A)该量表的英文名称是CBCL

(B)该量表是供家长用的自评量表

(C)用于识别儿童行为和情绪问题

(D)该量表被证明是有效的诊断工具

第二部分 案例问答题(保留)

本部分采取专家阅卷，1～8题，满分100分。请在答题纸上写明题号，用钢笔、圆珠笔按要求作答。一、一般资料求助者，女性，56岁，本科学历，中学退休教师。

二、求助者自述：

我原来是中学老师，白天上课，晚上批作业，每天总要忙到十一、二点才能休息。对身体健康有些忽视，但总体说身体还可以。四十岁时曾发现子宫肌瘤，经过手术早已痊愈，心脑肝肾等重要器官都没什么毛病。去年我丈夫突发心脏病去世了，对我打击很大，他平时身体那么好，怎么说没就没了呢?我丈夫也是中学老师，还带着毕业班，比我更忙更累，难道他的心脏病是累出来的?半年前，我去参加一位朋友的葬礼，这朋友五十多岁，也是突发心脏病死的。我很伤感，回来时在车上突然胸闷，憋得出不来气，心慌，出汗，浑身无力，有一种快要死了的感觉。我很害怕，让车上的朋友直接把我送到医院急诊室。医生给做了心电图等检查，说没什么事，建议我详查。为此我专门住院，做了各种检查，医生说心脏没什么大事，主要是情绪太敏感，太紧张。出院后又有几次犯病，还是心慌，胸闷，出不来气，又到其他医院做了检查，但都报告说没有明显的问题。我觉得很怪，明明我很难受，医生却总说没问题，按说医生也很负责，但怎么就查不出我的病呢?也许是医生水平比较低，为此我又去了更多的医院，但是还是没人能查出我的病。城里的大医院我都去过了，能做的检查差不多都做过了，就是检查不出问题来，我都快烦死了。现在我明显感觉比以前迟钝了，经常丢三落四，不敢出门。一天到晚总想着这件事，白天不舒服，注意力不集中，食欲也差。每晚也就能睡四五个小时，噩梦不断，自己非常着急，心情很不好，很烦，没有心思干其他的事，怎么也摆脱不了内心的痛苦，所以我就来了，您一定要帮帮我。

三、心理咨询师了解到的情况：

求助者退休前为中学高级教师，性格较内向，敏感，工作勤奋，人际关系良好。家庭经济状况较好，平常身体健康，丈夫因心脏病去世，有一子一女，都已成家。

请依据以上案例，回答以下问题：

1、请对该求助者做出初步诊断，并说明依据。(20分)

2、针对该求助者的摄入性谈话，需注意哪些内容?(10分)

3、该求助者产生心理问题的原因是什么?(10分)

4、心理咨询师与求助者商定的咨询目标应包括哪些特征?(10分)

5、针对本案例，心理咨询师使用了贝克和雷米的认知疗法帮助求助者改变了认知，该疗法的工作程序是什么?(lO分)

6、针对本案例，心理咨询师使用了面质技术，请说出面质技术使用的注意事项。(15分)

7、心理咨询师在本案例中可使用求助者中心疗法，筒述求助者中心疗法的人性观。(15分)